TAEE11 UNT
Transmissora Alianca De Energia Eletrica S.A. Unit
Energia / Energia Elétrica
Cotação Atual
R$42,83
+0.1% dia
+0.0% 12m
Dados de 03/04/2026
TAEE11 é a ação de Transmissora Alianca De Energia Eletrica S.A. Unit, negociada na B3 (bolsa brasileira) no setor de Energia, segmento de Energia Elétrica. Com cotação atual de R$ 42,83 e valor de mercado de -, a empresa é analisada abaixo por 3 metodologias clássicas de valuation: Graham, Bazin e Gordon (DDM).
A análise fundamentalista de TAEE11 utiliza 3 métodos clássicos de valuation — Graham, Bazin e Gordon (DDM) — para estimar o preço justo da ação com premissas ajustáveis. Confira os resultados abaixo e ajuste as premissas para sua própria análise.
Negocia a um P/L de 9,2x e EV/EBITDA de 20,5x, com dividend yield de 8.0% nos últimos 12 meses. O retorno sobre patrimônio (ROE) é de 20.8%, e a margem líquida de 34.2%. Abaixo, você encontra todos os indicadores fundamentalistas, demonstrações financeiras históricas e o preço justo calculado com premissas ajustáveis.
Mercado & Estrutura
Valor de Mercado-
Valor da Firma (EV)R$ 57,48 B
Nro. Ações1,03 B
Volume Médio (3M)1,80 M
Min. 52 SemanasR$ 32,84
Max. 52 SemanasR$ 46,11
Valuation
P/L9,20
P/VP5,82
P/EBIT0,00
PSR (Price/Sales)0,00
EV/EBITDA20,53
EV/EBIT20,54
Div. Yield8.0%
LPAR$ 1,53
VPAR$ 7,36
Rentabilidade & Margens
ROE20.8%
ROIC7.0%
Margem Bruta55.1%
Margem EBIT59.2%
Margem EBITDA60.5%
Margem Líquida34.2%
Endividamento & Liquidez
Div. Liq./EBITDA4,72
Div. Bruta/Patrim.0,00
Liquidez Corrente0,00
Preço Justo (Métodos Clássicos)
Graham, Bazin e Gordon com premissas auditáveisCotação Atual
R$ 42,83
R$ 42,83
Graham
Valor Intrínseco (LPA x VPA)
AUDITAR
PRECO JUSTO
R$ 15,91
Upside
-62.8%
PREMISSAS
LPA: R$ 1,53
VPA: R$ 7,36
Bazin
Preço justo por dividendos
AUDITAR
PRECO JUSTO
R$ 63,01
Upside
+47.1%
PREMISSAS
Dividendos TTM: R$ 3,23
DY Atual: 7.5%
Gordon (DDM)
Dividend Discount Model
AUDITAR
PRECO JUSTO
R$ 10,70
Upside
-75.0%
PREMISSAS
CAGR Dividendos: 1.5%
Quer ir além com TAEE11?
Na plataforma, você ajusta todas as premissas — taxa de desconto, crescimento, margens — e compara cenários Bear, Base e Bull em tempo real com 5 metodologias de valuation.
Importante: Os valores apresentados nesta página são estimativas calculadas por modelos matemáticos e não constituem recomendação de compra, venda ou manutenção de ativos. Cada investidor deve conduzir sua própria análise, considerando o contexto da empresa, riscos setoriais, cenário macroeconômico e seu perfil de investimento.
Graham calcula o valor intrínseco com base no lucro por ação (LPA) e valor patrimonial por ação (VPA). É mais adequado para empresas lucrativas, com patrimônio sólido e histórico consistente. Empresas em crescimento acelerado ou com prejuízo podem apresentar distorções nesse modelo.
Bazin estima o preço justo a partir dos dividendos pagos, dividindo-os por uma taxa mínima de retorno desejada (dividend yield). Funciona melhor para empresas maduras e boas pagadoras de dividendos. Empresas que reinvestem lucros ou que têm política de dividendos irregular podem gerar resultados pouco representativos.
Gordon (DDM) projeta o valor presente de todos os dividendos futuros, assumindo um crescimento perpétuo constante. É útil para empresas com dividendos estáveis e previsíveis, mas pode distorcer significativamente o resultado quando a taxa de crescimento se aproxima da taxa de desconto ou quando a empresa não distribui proventos regularmente.
Utilize a plataforma iAções para aprofundar sua análise com dados completos, comparativos setoriais e ferramentas de valuation avançadas. Investir exige estudo — conheça a empresa, entenda os riscos e tome decisões informadas.
TAEE11 — Visão de Negócio
Atualização: 03/04/2026
Setor: Energia
Subsetor: Energia Elétrica
Tipo: UNT
Transmissora Aliança de Energia Elétrica S.A. implements, operates, and maintains electric power transmission facilities in Brazil. It operates approximately a total length of 15,130 kilometers (km) of transmission lines, which include 12,362 km of transmission lines in operation and 1,746 km of lines under construction; and 108 substations with voltage ranging from 230 and 525kV. The company was founded in 2000 is headquartered in Rio de Janeiro, Brazil.
Nota Qualitativa
?.??
0 → 4
Scores por Categoria
Governança?.?
Management?.?
Indústria?.?
Vantagens Competitivas?.?
Poder de Barganha?.?
Riscos e Estrutura?.?
Demonstrações Financeiras
Dados históricos
DRE
| 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita Total | R$ 1,39 B | R$ 1,08 B | R$ 1,64 B | R$ 1,79 B | R$ 3,56 B | R$ 3,47 B | R$ 2,62 B | R$ 3,36 B | R$ 3,72 B | R$ 4,62 B |
| Lucro Bruto | R$ 1,24 B | R$ 879,28 M | R$ 1,27 B | R$ 1,22 B | R$ 2,51 B | R$ 2,82 B | R$ 2,12 B | R$ 2,12 B | R$ 2,47 B | R$ 2,55 B |
| EBIT | R$ 1,37 B | R$ 926,26 M | R$ 1,43 B | R$ 1,40 B | R$ 3,19 B | R$ 3,44 B | R$ 2,44 B | R$ 2,34 B | R$ 2,86 B | R$ 2,74 B |
| Lucro Antes IR | R$ 970,34 M | R$ 703,66 M | R$ 1,22 B | R$ 1,15 B | R$ 2,72 B | R$ 2,63 B | R$ 1,70 B | R$ 1,43 B | R$ 1,86 B | R$ 1,70 B |
| Lucro Líquido | R$ 862,07 M | R$ 648,29 M | R$ 1,07 B | R$ 1,00 B | R$ 2,26 B | R$ 2,21 B | R$ 1,45 B | R$ 1,37 B | R$ 1,69 B | R$ 1,58 B |
Balanço
| 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ativo Total | R$ 8,41 B | R$ 8,05 B | R$ 8,62 B | R$ 11,23 B | R$ 14,11 B | R$ 15,90 B | R$ 17,31 B | R$ 19,45 B | R$ 20,43 B | R$ 22,51 B |
| Caixa | R$ 101,51 M | R$ 56,68 M | R$ 20,87 M | R$ 82,56 M | R$ 896,03 M | R$ 384,82 M | R$ 1,08 B | R$ 1,31 B | R$ 750,98 M | R$ 741,60 M |
| Passivo Total | R$ 4,10 B | R$ 3,71 B | R$ 4,04 B | R$ 6,30 B | R$ 8,08 B | R$ 9,21 B | R$ 10,74 B | R$ 12,77 B | R$ 13,49 B | R$ 14,90 B |
| Dívida LP | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Patrimônio Líq. | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
Fluxo de Caixa
| 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FCO | R$ 1,61 B | R$ 1,47 B | R$ 1,20 B | R$ 896,18 M | R$ 517,54 M | R$ 1,45 B | R$ 2,01 B | R$ 756,40 M | R$ 1,54 B | R$ 1,53 B |
| FCI | R$ -184,01 M | R$ -329,16 M | R$ -237,26 M | R$ -1,81 B | R$ 1,39 B | R$ -128,82 M | R$ -311,21 M | R$ -75,30 M | R$ -37,37 M | R$ -611,37 M |
| FCF | R$ -1,46 B | R$ -1,19 B | R$ -995,88 M | R$ 979,15 M | R$ -1,09 B | R$ -1,83 B | R$ -1,00 B | R$ -458,16 M | R$ -2,06 B | R$ -929,44 M |
| CAPEX | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Div. Pagos | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
Dividendos por Ano
| 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Total Pago | R$ 2,70 | R$ 1,77 | R$ 2,79 | R$ 1,89 | R$ 3,37 | R$ 4,50 | R$ 4,72 | R$ 2,91 | R$ 3,53 | R$ 3,23 |
| Pagamentos | 7 | 8 | 7 | 8 | 9 | 5 | 5 | 6 | 7 | 7 |
Histórico Completo de Dividendos de TAEE11
94 pagamentos desde 2007 — JCP, dividendos e rendimentos com datas e valores por ação.
Ações do setor de Energia
Outras empresas do mesmo setor na B3Perguntas Frequentes sobre TAEE11
- Quais os principais indicadores fundamentalistas de TAEE11?
- TAEE11 apresenta P/L de 9,20, P/VP de 5,82, ROE de 20.8%, ROIC de 7.0%, Margem Líquida de 34.2%, EV/EBITDA de 20,53 e Div. Liq./EBITDA de 4,72. Esses indicadores ajudam a avaliar a saúde financeira, rentabilidade e eficiência operacional da empresa.
- Em qual setor TAEE11 atua?
- TAEE11 (Transmissora Alianca De Energia Eletrica S.A. Unit) atua no setor de Energia, segmento de Energia Elétrica. A empresa está listada na B3 (bolsa brasileira). Para uma análise comparativa com outros ativos do mesmo setor, é possível avaliar múltiplos como P/L, EV/EBITDA e margens operacionais em relação aos pares de mercado.
- Quais são as margens e a rentabilidade de TAEE11?
- TAEE11 possui ROE de 20.8% e ROIC de 7.0%, que medem o retorno sobre o patrimônio e sobre o capital investido, respectivamente. A Margem Bruta é de 55.1%, a Margem EBITDA de 60.5% e a Margem Líquida de 34.2%. Esses números refletem a capacidade da empresa de gerar lucro a partir de suas operações.
- Qual o histórico de dividendos de TAEE11?
- TAEE11 possui Dividend Yield de 8.0% e distribuiu R$ 3,23 por ação nos últimos 12 meses. O histórico completo inclui 94 pagamentos (dividendos, JCP e rendimentos) desde 2007. O histórico de dividendos é um dos fatores analisados para entender a política de remuneração ao acionista e a consistência dos pagamentos ao longo dos anos.
- Quanto TAEE11 pagou de dividendos em 2025?
- Em 2025, TAEE11 distribuiu R$ 3,23 por ação em 7 pagamentos entre dividendos e JCP. Para baixar o histórico completo de proventos com datas e valores, insira seu e-mail na seção de dividendos acima.
- Qual o preço justo de TAEE11 pelo método de Graham?
- Pelo método de Graham, o preço justo estimado de TAEE11 é de R$ 15,91. Esse cálculo utiliza a fórmula de valor intrínseco de Benjamin Graham, baseada no lucro por ação (LPA = R$ 1,53) e no valor patrimonial por ação (VPA = R$ 7,36). A fórmula é: Valor Intrínseco = √(22,5 × LPA × VPA), com ajuste por margem de segurança. É um método mais adequado para empresas lucrativas com patrimônio sólido.
- Qual o preço justo de TAEE11 pelo método de Bazin?
- Pelo método de Bazin, o preço justo estimado de TAEE11 é de R$ 63,01. A metodologia de Décio Bazin calcula o preço máximo que um investidor deveria pagar para obter um dividend yield mínimo de 6%. A fórmula é: Preço Justo = Dividendo Médio (5 anos) ÷ 0,06. A média de dividendos dos últimos 5 anos foi de R$ 3,78 por ação.
- Qual o preço justo de TAEE11 pelo modelo de Gordon?
- Pelo modelo de Gordon (DDM — Dividend Discount Model), o preço justo estimado de TAEE11 é de R$ 10,70. O modelo calcula o valor presente de todos os dividendos futuros projetados, utilizando a fórmula: P = D1 ÷ (r − g), onde D1 é o dividendo projetado para o próximo ano, r é a taxa de desconto e g é a taxa de crescimento perpétuo dos dividendos. É um modelo mais adequado para empresas com dividendos estáveis e previsíveis.
- Qual o nível de endividamento de TAEE11?
- TAEE11 possui Dívida Líquida/EBITDA de 4,72x, Dívida Bruta/Patrimônio de 0,00x e Liquidez Corrente de 0,00x. A Dívida Líquida/EBITDA indica quantos anos de geração operacional seriam necessários para quitar a dívida líquida. A Liquidez Corrente mostra a capacidade de honrar obrigações de curto prazo com ativos circulantes.
Análise completa na plataforma
Acesse premissas editáveis, cenários Bear/Base/Bull, análise qualitativa com IA, radar de notícias e muito mais.
Teste a sua tese de investimento grátis →