CXSE3Caixa Seguridade Participacoes: preço justo, DCF e indicadores
Preço justo de CXSE3 pelo DCF
Upside vs. R$ 20,78:
- WACC estimado (premissas do site)20,0%
- Projeção10 anos + perpetuidade
- Premissasa IA propõe, você decide
Cadastro grátis, sem cartão. Premissas suas, não as nossas.
Me avise quando CXSE3 publicar na CVMCalculadoras de preço justo
Calcule o preço justo de CXSE3
Três métodos clássicos com premissas ajustáveis. O resultado muda na hora, calculado no seu navegador.
Para outra ação ou para digitar os números à mão, use a calculadora de preço justo e preço teto.
Graham
Valor intrínseco por lucro e patrimônio
Bazin
Preço teto pelos dividendos
Gordon (DDM)
Desconto de dividendos com crescimento
Preço justo por método
Atualiza conforme você mexe nas premissas. Linha tracejada = cotação.
DCF de CXSE3: matriz de sensibilidade
Preço justo para cada combinação de WACC e crescimento na perpetuidade.
| WACC \ g | 4,0% | 4,5% | 5,0% | 5,5% | 6,0% |
|---|---|---|---|---|---|
| 19,0% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 19,5% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 20,0% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 20,5% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 21,0% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
O DCF é o único método que olha o caixa que CXSE3 vai gerar, não só o passado.
Projeção de receita, custos e capex, com WACC decomposto. A IA propõe as premissas e você decide.
Fazer o DCF de CXSE3 Como funciona o fluxo de caixa descontado →Indicadores fundamentalistas de CXSE3
Atualizados em 09/10/2026, após o fechamento da B3. Último balanço anual: 31/12/2025.
Valuation
- P/L
- 13,78x
- P/VP
- 4,52x
- EV/EBITDA
- 13,45x
- EV/EBIT
- 13,45x
- P/EBIT
- 13,81x
- PSR (preço/receita)
- —
- Dividend yield
- 6,5%
- LPA
- R$ 1,51
- VPA
- R$ 4,60
Rentabilidade
- ROE
- 32,8%
- ROIC
- 30,1%
- Margem bruta
- 0,0%
- Margem EBIT
- 0,0%
- Margem EBITDA
- 0,0%
- Margem líquida
- 0,0%
Endividamento
- Dív. líquida/EBITDA
- -0,36x
- Dív. bruta/patrimônio
- 0,00x
- Liquidez corrente
- 1,70x
Mercado
- Valor de mercado
- R$ 64,2 bi
- Valor da firma (EV)
- R$ 62,5 bi
- Nº de ações
- 3,1 bi
- Volume médio diário
- 8,8 mi
- Mín. 52 semanas
- R$ 14,53
- Máx. 52 semanas
- R$ 22,54
Dividendos de CXSE3
Dividendos e JCP por ação desde 2021.
Barra clara: ano corrente, ainda parcial.
Últimos pagamentos
| Data com (ex) | Pagamento | Tipo | Valor por ação |
|---|---|---|---|
| 03/11/2026 | 17/11/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,35 |
| 03/08/2026 | 17/08/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,35 |
| 30/04/2026 | 15/05/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,33 |
| 02/01/2026 | 16/01/2026 | RENDIMENTO | R$ 0,0021 |
| 02/01/2026 | 16/01/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,35 |
| 03/11/2025 | 17/11/2025 | DIVIDENDO | R$ 0,32 |
| 01/08/2025 | 15/08/2025 | DIVIDENDO | R$ 0,31 |
| 30/04/2025 | 15/05/2025 | RENDIMENTO | R$ 0,0002 |
| 30/04/2025 | 15/05/2025 | DIVIDENDO | R$ 0,32 |
| 03/01/2025 | 17/01/2025 | DIVIDENDO | R$ 0,31 |
| 03/01/2025 | 17/01/2025 | RENDIMENTO | R$ 0,0017 |
| 04/11/2024 | 18/11/2024 | DIVIDENDO | R$ 0,23 |
Demonstrações financeiras de CXSE3
Até 10 anos de resultados anuais. Valores em reais.
DRE de CXSE3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita líquida | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
| Lucro bruto | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
| EBIT | 1,2 bi | 1,5 bi | 1,7 bi | 1,7 bi | 2,0 bi | 2,2 bi | 3,3 bi | 4,0 bi | 4,2 bi | 4,6 bi |
| Lucro antes do IR | 1,2 bi | 1,5 bi | 1,7 bi | 1,7 bi | 2,0 bi | 2,2 bi | 3,4 bi | 4,1 bi | 4,3 bi | 4,8 bi |
| Lucro líquido | 1,1 bi | 1,3 bi | 1,5 bi | 1,5 bi | 1,8 bi | 1,9 bi | 3,0 bi | 3,6 bi | 3,8 bi | 4,3 bi |
| Margem líquida | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
Balanço patrimonial de CXSE3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ativo total | 3,9 bi | 4,5 bi | 4,7 bi | 5,4 bi | 9,5 bi | 10,7 bi | 11,7 bi | 14,0 bi | 14,0 bi | 14,8 bi |
| Caixa e aplicações | 219 mi | 394 mi | 250 mi | 502 mi | 773 mi | 362 mi | 918 mi | 851 mi | 1,2 bi | 1,7 bi |
| Dívida bruta | — | — | — | — | — | — | — | — | — | 10,1 mi |
| Dívida líquida | -219 mi | -394 mi | -250 mi | -502 mi | -773 mi | -362 mi | -918 mi | -851 mi | -1,2 bi | -1,7 bi |
| Passivo total | 163 mi | 311 mi | 70,9 mi | 276 mi | 372 mi | 96,3 mi | 820 mi | 1,4 bi | 1,1 bi | 1,2 bi |
| Patrimônio líquido | 3,8 bi | 4,2 bi | 4,6 bi | 5,1 bi | 9,1 bi | 10,6 bi | 10,9 bi | 12,6 bi | 12,9 bi | 13,6 bi |
Fluxo de caixa de CXSE3
| R$ | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Caixa operacional (FCO) | 3,0 bi | 1,6 bi | 2,4 bi | 2,8 bi | 3,6 bi | 4,3 bi |
| Capex | — | — | — | — | — | — |
| Fluxo de caixa livre | 3,0 bi | 1,6 bi | 2,4 bi | 2,8 bi | 3,6 bi | 4,3 bi |
| Caixa de investimento | -1,6 bi | 250 mi | -470 mi | 203 mi | -359 mi | -487 mi |
| Caixa de financiamento | -1,8 bi | -1,8 bi | -1,9 bi | -3,0 bi | -3,2 bi | -3,8 bi |
| Dividendos pagos | — | — | — | — | — | — |
Sobre Caixa Seguridade Participacoes (CXSE3)
CXSE3 é a ação ordinária de Caixa Seguridade Participacoes, listada na B3 no setor de Financeiro (Seguradoras). Cotada a R$ 20,78, a companhia vale R$ 64,2 bi em bolsa e negocia a P/L de 13,8, P/VP de 4,52, EV/EBITDA de 13,5 e dividend yield de 6,5%.
O ROE é de 32,8% e a dívida líquida equivale a -0,36x o EBITDA. Nesta página você calcula o preço justo de CXSE3 por Graham, Bazin e Gordon com as suas premissas e vê o histórico de 20 proventos, 10 anos de demonstrações financeiras e a comparação com o setor.
O negócio
Caixa Seguridade Participações S.A. provides various life and non-life insurance products in Brazil. It offers residential, lender, and auto insurance products; and pension products, capitalization bonds, and consortium products, as well as health and dental plans. The company was incorporated in 2015 and is based in Brasília, Brazil. Caixa Seguridade Participações S.A. operates as a subsidiary of Caixa Econômica Federal.
- Setor
- Financeiro
- Segmento
- Seguradoras
- Sede
- Brasília – DF
- Funcionários
- 129
- Tipo
- ON (ordinária)
O que CXSE3 publicou na CVM
Os documentos mais recentes que a companhia enviou à CVM.
- Fato RelevanteRelatório de Desempenho Mensal Julho/2026A Caixa Seguridade Participações S.A. comunicou formalmente aos seus acionistas e aos participantes do mercado financeiro a disponibilização pública de seu Relatório de Desempenho Mensal, documento corporativo que…
- Comunicado ao MercadoApresentação Institucional 2T26A Caixa Seguridade, holding que consolida as atividades de seguros, capitalização, previdência complementar, consórcio, corretagem e atividades afins da Caixa Econômica Federal, divulgou seus resultados do segundo…
- Fato RelevanteMudança de Banco EscrituradorA Caixa Seguridade Participações S.A. ("Caixa Seguridade" ou "Companhia") comunicou ao mercado e seus acionistas, em 25 de agosto de 2026, uma alteração significativa na gestão de suas ações escriturais. A partir de 1º…
- Comunicado ao MercadoApresentação de Resultados 2T26
Fato Relevante e Comunicado ao Mercado chegam em tempo real no WhatsApp e no Telegram nos planos pagos. Na conta grátis, o aviso aparece no app.
Fatos relevantes de outras empresas da B3, resumidos por IA →
Perguntas frequentes sobre CXSE3
CXSE3 está cara ou barata?
Depende do método e das premissas. Pela fórmula de Graham (√22,5 × LPA × VPA), o preço justo de CXSE3 é R$ 12,49; por Bazin, com dividend yield mínimo de 6%, é R$ 17,59, contra a cotação de R$ 20,78. Ajuste as premissas nas calculadoras desta página para chegar ao seu número. Para uma visão que considera a operação inteira da empresa, o DCF (fluxo de caixa descontado) está disponível na plataforma.
Qual o preço justo de CXSE3 pelo DCF?
O DCF projeta o fluxo de caixa livre de Caixa Seguridade Participacoes e o traz a valor presente pelo WACC, que estimamos em 20,0% com as premissas padrão do site. Na plataforma IAções, a IA propõe as premissas a partir do histórico da empresa (crescimento da receita, custos, capex e crescimento perpétuo) e você decide; o WACC vem decomposto e o resultado sai com a matriz de sensibilidade WACC × crescimento perpétuo. O cadastro é gratuito.
Quais os principais indicadores de CXSE3?
CXSE3 tem P/L de 13,78x, P/VP de 4,52x, EV/EBITDA de 13,45x, dividend yield de 6,5%, ROE de 32,8%, ROIC de 30,1%, margem líquida de 0,0% e dívida líquida/EBITDA de -0,36x. A mediana de P/L do setor de Financeiro é 8,6x.
Quanto CXSE3 paga de dividendos?
Nos últimos 12 meses CXSE3 distribuiu R$ 1,35 por ação, um dividend yield de 6,5% sobre a cotação atual. A média anual dos últimos 5 anos é de R$ 1,06 por ação. Em 2025, foram R$ 1,26 em 6 pagamentos.
Qual o preço teto de CXSE3 pelo método Bazin?
Com a média de R$ 1,06 por ação em dividendos nos últimos 5 anos e um yield mínimo de 6%, o preço teto de CXSE3 por Bazin é R$ 17,59. Com 8% de yield mínimo, cai para R$ 13,19.
Como é calculado o preço justo de Graham para CXSE3?
A fórmula de Benjamin Graham é √(22,5 × LPA × VPA), em que 22,5 vem de um P/L máximo de 15 vezes um P/VP máximo de 1,5. Para CXSE3, LPA = R$ 1,51 e VPA = R$ 4,60, o que resulta em R$ 12,49. Na calculadora você muda os múltiplos máximos e aplica uma margem de segurança.
O que faz a Caixa Seguridade Participacoes?
Caixa Seguridade Participações S.A. provides various life and non-life insurance products in Brazil. It offers residential, lender, and auto insurance products; and pension products, capitalization bonds, and consortium products, as well as health and dental plans. The company was incorporated in 2015 and is based in Brasília, Brazil. Caixa Seguridade Participações S.A.
CXSE3 está endividada?
A dívida líquida de CXSE3 equivale a -0,36x o EBITDA, a dívida bruta a 0,00x o patrimônio líquido e a liquidez corrente é de 1,70x. Abaixo de 2x dívida líquida/EBITDA costuma ser considerado confortável para empresas não financeiras.
Ações do setor de Financeiro
Compare CXSE3 com as maiores empresas do setor na B3.
| Ação | Empresa | Cotação | P/L | DY | Valor de mercado |
|---|---|---|---|---|---|
| CXSE3 | Caixa Seguridade Participacoes | R$ 20,78 | 13,8 | 6,5% | R$ 64,2 bi |
| BPAC11 | Banco BTG Pactual SA Units Cons of 1 Sh + 2 Pfd Shs A | R$ 81,27 | 17,1 | 1,7% | — |
| BRBI11 | BRBI BR Partners S.A. Units Cons of 1 Sh and 2 Pfd Shs | R$ 19,27 | 12,7 | 7,2% | — |
| IGTI11 | Iguatemi SA Units Cons of 1 Sh + 2 Pfd Shs | R$ 33,27 | 21,0 | 1,5% | — |
| SANB11 | Banco Santander (Brasil) S.A. Units Cons of 1 Sh + 1 Pfd Sh | R$ 28,76 | 6,5 | 8,0% | — |
| ITUB4 | Itau Unibanco Holding SA Pfd | R$ 50,53 | 11,9 | 6,1% | R$ 566 bi |
| ITUB3 | Itau Unibanco Holding S.A. | R$ 54,15 | 12,8 | 5,7% | R$ 566 bi |
| BPAC3 | Banco BTG Pactual SA | R$ 27,96 | 17,7 | 1,7% | R$ 316 bi |
| BBDC3 | Banco Bradesco SA | R$ 18,95 | 8,6 | 6,0% | R$ 226 bi |
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