BLAU3Blau Farmaceutica: preço justo, DCF e indicadores
Preço justo de BLAU3 pelo DCF
Upside vs. R$ 12,77:
- WACC estimado (premissas do site)18,4%
- Projeção10 anos + perpetuidade
- Premissasa IA propõe, você decide
Cadastro grátis, sem cartão. Premissas suas, não as nossas.
Me avise quando BLAU3 publicar na CVMCalculadoras de preço justo
Calcule o preço justo de BLAU3
Três métodos clássicos com premissas ajustáveis. O resultado muda na hora, calculado no seu navegador.
Para outra ação ou para digitar os números à mão, use a calculadora de preço justo e preço teto.
Graham
Valor intrínseco por lucro e patrimônio
Bazin
Preço teto pelos dividendos
Gordon (DDM)
Desconto de dividendos com crescimento
Preço justo por método
Atualiza conforme você mexe nas premissas. Linha tracejada = cotação.
DCF de BLAU3: matriz de sensibilidade
Preço justo para cada combinação de WACC e crescimento na perpetuidade.
| WACC \ g | 4,0% | 4,5% | 5,0% | 5,5% | 6,0% |
|---|---|---|---|---|---|
| 17,4% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 17,9% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 18,4% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 18,9% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 19,4% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
O DCF é o único método que olha o caixa que BLAU3 vai gerar, não só o passado.
Projeção de receita, custos e capex, com WACC decomposto. A IA propõe as premissas e você decide.
Fazer o DCF de BLAU3 Como funciona o fluxo de caixa descontado →Indicadores fundamentalistas de BLAU3
Atualizados em 09/10/2026, após o fechamento da B3. Último balanço anual: 31/12/2025.
Valuation
- P/L
- 12,74x
- P/VP
- 1,28x
- EV/EBITDA
- 7,68x
- EV/EBIT
- 9,54x
- P/EBIT
- 8,21x
- PSR (preço/receita)
- 1,71x
- Dividend yield
- 5,8%
- LPA
- R$ 1,00
- VPA
- R$ 10,01
Rentabilidade
- ROE
- 10,0%
- ROIC
- 5,8%
- Margem bruta
- 40,1%
- Margem EBIT
- 20,8%
- Margem EBITDA
- 21,5%
- Margem líquida
- 13,1%
Endividamento
- Dív. líquida/EBITDA
- -0,08x
- Dív. bruta/patrimônio
- 0,27x
- Liquidez corrente
- 2,47x
Mercado
- Valor de mercado
- R$ 2,9 bi
- Valor da firma (EV)
- R$ 2,9 bi
- Nº de ações
- 227,9 mi
- Volume médio diário
- 228,8 mil
- Mín. 52 semanas
- R$ 8,28
- Máx. 52 semanas
- R$ 12,89
Dividendos de BLAU3
Dividendos e JCP por ação desde 2021.
Barra clara: ano corrente, ainda parcial.
Últimos pagamentos
| Data com (ex) | Pagamento | Tipo | Valor por ação |
|---|---|---|---|
| 29/09/2026 | 08/10/2026 | JCP | R$ 0,0758 |
| 25/06/2026 | 07/07/2026 | JCP | R$ 0,0758 |
| 23/03/2026 | 02/04/2026 | JCP | R$ 0,0758 |
| 18/12/2025 | 31/12/2028 | DIVIDENDO | R$ 0,43 |
| 04/12/2025 | 16/12/2025 | JCP | R$ 0,0866 |
| 23/09/2025 | 03/10/2025 | JCP | R$ 0,0736 |
| 21/03/2025 | 01/04/2025 | JCP | R$ 0,0812 |
| 21/03/2025 | 02/07/2025 | JCP | R$ 0,11 |
| 26/09/2024 | 20/12/2024 | JCP | R$ 0,0649 |
| 26/06/2024 | 10/07/2024 | JCP | R$ 0,11 |
| 29/04/2024 | 25/10/2024 | DIVIDENDO | R$ 0,0108 |
| 22/03/2024 | 10/04/2024 | JCP | R$ 0,0963 |
Valores por ação ajustados por desdobramento, grupamento e bonificação.
Demonstrações financeiras de BLAU3
Até 10 anos de resultados anuais. Valores em reais.
DRE de BLAU3
| R$ | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita líquida | 618 mi | 782 mi | 978 mi | 1,2 bi | 1,4 bi | 1,4 bi | 1,4 bi | 1,8 bi | 1,7 bi |
| Lucro bruto | 280 mi | 338 mi | 430 mi | 556 mi | 666 mi | 668 mi | 490 mi | 659 mi | 683 mi |
| EBIT | 164 mi | 203 mi | 301 mi | 389 mi | 457 mi | 452 mi | 329 mi | 329 mi | 354 mi |
| Lucro antes do IR | 148 mi | 178 mi | 286 mi | 354 mi | 482 mi | 469 mi | 334 mi | 292 mi | 388 mi |
| Lucro líquido | 103 mi | 123 mi | 200 mi | 254 mi | 324 mi | 360 mi | 247 mi | 214 mi | 297 mi |
| Margem líquida | 16,7% | 15,8% | 20,5% | 21,5% | 23,7% | 25,6% | 18,0% | 12,2% | 17,4% |
Balanço patrimonial de BLAU3
| R$ | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ativo total | 366 mi | 594 mi | 738 mi | 1,3 bi | 2,3 bi | 2,5 bi | 3,1 bi | 3,4 bi | 3,6 bi |
| Caixa e aplicações | 13,2 mi | 113 mi | 159 mi | 214 mi | 923 mi | 644 mi | 407 mi | 493 mi | 615 mi |
| Dívida bruta | 104 mi | 225 mi | 279 mi | 690 mi | 375 mi | 312 mi | 609 mi | 559 mi | 599 mi |
| Dívida líquida | 90,7 mi | 112 mi | 120 mi | 476 mi | -548 mi | -332 mi | 201 mi | 66,1 mi | -16,0 mi |
| Passivo total | 228 mi | 371 mi | 473 mi | 1,1 bi | 693 mi | 681 mi | 1,1 bi | 1,3 bi | 1,4 bi |
| Patrimônio líquido | 138 mi | 223 mi | 266 mi | 221 mi | 1,6 bi | 1,8 bi | 2,0 bi | 2,2 bi | 2,3 bi |
Fluxo de caixa de BLAU3
| R$ | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Caixa operacional (FCO) | 127 mi | 82,5 mi | 221 mi | 227 mi | 154 mi | 172 mi | 221 mi | 507 mi | 291 mi |
| Capex | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
| Fluxo de caixa livre | 127 mi | 82,5 mi | 221 mi | 227 mi | 154 mi | 172 mi | 221 mi | 507 mi | 291 mi |
| Caixa de investimento | -36,3 mi | -153 mi | -147 mi | -221 mi | -870 mi | 133 mi | -357 mi | -315 mi | -155 mi |
| Caixa de financiamento | -88,1 mi | 74,2 mi | -75,7 mi | 57,3 mi | 698 mi | -343 mi | 154 mi | -191 mi | -120 mi |
| Dividendos pagos | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
Sobre Blau Farmaceutica (BLAU3)
BLAU3 é a ação ordinária de Blau Farmaceutica, listada na B3 no setor de Saúde (Medicamentos e Outros Produtos). Cotada a R$ 12,77, a companhia vale R$ 2,9 bi em bolsa e negocia a P/L de 12,7, P/VP de 1,28, EV/EBITDA de 7,7 e dividend yield de 5,8%.
O ROE é de 10,0%, a margem líquida de 13,1% e a dívida líquida equivale a -0,08x o EBITDA. Nesta página você calcula o preço justo de BLAU3 por Graham, Bazin e Gordon com as suas premissas e vê o histórico de 26 proventos, 10 anos de demonstrações financeiras e a comparação com o setor.
O negócio
Blau Farmacêutica S.A., a pharmaceutical company provides private label drugs in Brazil, Argentina, Colombia, the United States, Ecuador, Peru, and Uruguay. The company's medications cover various therapeutic classes, such as immunology, hematology, oncology, nephrology, specialties, and antibiotics. It also offers biological drugs; oral and injectable drugs for treating cancer; specialized treatments for infectious diseases; and prescription and non-prescription drugs, including dermo-medicines, condoms, and others for retail and non-retail markets. In addition, the company provides blood-derived, biological, biotechnological, and antiretroviral drugs. It serves hospitals, private clinics, chemotherapy and hemodialysis centers, and public health institutions. The company was incorporated in 1987 and is headquartered in Cotia, Brazil.
- Setor
- Saúde
- Segmento
- Medicamentos e Outros Produtos
- Sede
- Cotia – SP
- Site
- ri.blau.com
- Tipo
- ON (ordinária)
O que BLAU3 publicou na CVM
Os documentos mais recentes que a companhia enviou à CVM.
- Fato RelevanteWaiver Free FloatA Blau Farmacêutica S.A. (BLAU3) informou ao mercado uma prorrogação significativa no prazo para o cumprimento do percentual mínimo de ações em circulação, conhecido como free float. A decisão, concedida pela Diretoria…
- Comunicado ao MercadoApresentação Institucional - Setembro 2026A Blau Farmacêutica, em sua apresentação institucional de setembro de 2026, delineou uma estratégia robusta de crescimento focada em seu posicionamento no segmento hospitalar e na expansão de seu portfólio de…
- Comunicado ao MercadoApresentação de Resultados 2T26Em 12 de agosto de 2026, a Blau Farmacêutica divulgou seus resultados para o segundo trimestre e primeiro semestre do ano fiscal de 2026, evidenciando um desempenho operacional robusto em um ambiente macroeconômico…
- Divulgação de ResultadosRelease 2T26
Fato Relevante e Comunicado ao Mercado chegam em tempo real no WhatsApp e no Telegram nos planos pagos. Na conta grátis, o aviso aparece no app.
Fatos relevantes de outras empresas da B3, resumidos por IA →
Perguntas frequentes sobre BLAU3
BLAU3 está cara ou barata?
Depende do método e das premissas. Pela fórmula de Graham (√22,5 × LPA × VPA), o preço justo de BLAU3 é R$ 15,03; por Bazin, com dividend yield mínimo de 6%, é R$ 8,21, contra a cotação de R$ 12,77. Ajuste as premissas nas calculadoras desta página para chegar ao seu número. Para uma visão que considera a operação inteira da empresa, o DCF (fluxo de caixa descontado) está disponível na plataforma.
Qual o preço justo de BLAU3 pelo DCF?
O DCF projeta o fluxo de caixa livre de Blau Farmaceutica e o traz a valor presente pelo WACC, que estimamos em 18,4% com as premissas padrão do site. Na plataforma IAções, a IA propõe as premissas a partir do histórico da empresa (crescimento da receita, custos, capex e crescimento perpétuo) e você decide; o WACC vem decomposto e o resultado sai com a matriz de sensibilidade WACC × crescimento perpétuo. O cadastro é gratuito.
Quais os principais indicadores de BLAU3?
BLAU3 tem P/L de 12,74x, P/VP de 1,28x, EV/EBITDA de 7,68x, dividend yield de 5,8%, ROE de 10,0%, ROIC de 5,8%, margem líquida de 13,1% e dívida líquida/EBITDA de -0,08x. A mediana de P/L do setor de Saúde é 15,5x.
Quanto BLAU3 paga de dividendos?
Nos últimos 12 meses BLAU3 distribuiu R$ 0,75 por ação, um dividend yield de 5,8% sobre a cotação atual. A média anual dos últimos 5 anos é de R$ 0,49 por ação. Em 2025, foram R$ 0,79 em 5 pagamentos.
Qual o preço teto de BLAU3 pelo método Bazin?
Com a média de R$ 0,49 por ação em dividendos nos últimos 5 anos e um yield mínimo de 6%, o preço teto de BLAU3 por Bazin é R$ 8,21. Com 8% de yield mínimo, cai para R$ 6,16.
Como é calculado o preço justo de Graham para BLAU3?
A fórmula de Benjamin Graham é √(22,5 × LPA × VPA), em que 22,5 vem de um P/L máximo de 15 vezes um P/VP máximo de 1,5. Para BLAU3, LPA = R$ 1,00 e VPA = R$ 10,01, o que resulta em R$ 15,03. Na calculadora você muda os múltiplos máximos e aplica uma margem de segurança.
O que faz a Blau Farmaceutica?
Blau Farmacêutica S.A., a pharmaceutical company provides private label drugs in Brazil, Argentina, Colombia, the United States, Ecuador, Peru, and Uruguay. The company's medications cover various therapeutic classes, such as immunology, hematology, oncology, nephrology, specialties, and antibiotics.
BLAU3 está endividada?
A dívida líquida de BLAU3 equivale a -0,08x o EBITDA, a dívida bruta a 0,27x o patrimônio líquido e a liquidez corrente é de 2,47x. Abaixo de 2x dívida líquida/EBITDA costuma ser considerado confortável para empresas não financeiras.
| Ação | Empresa | Cotação | P/L | DY | Valor de mercado |
|---|---|---|---|---|---|
| BLAU3 | Blau Farmaceutica | R$ 12,77 | 12,7 | 5,8% | R$ 2,9 bi |
| ODPV3 | ODONTOPREV ON NM | R$ 15,02 | 14,1 | 1,6% | — |
| RDOR3 | Rede D'Or Sao Luiz SA | R$ 45,69 | 21,2 | 9,2% | R$ 100 bi |
| SAUD3 | Bradsaude SA | R$ 15,83 | 43,9 | 2,6% | R$ 45,8 bi |
| RADL3 | Raia Drogasil S.A. | R$ 21,34 | 27,9 | 2,1% | R$ 36,4 bi |
| HYPE3 | Hypera S.A. | R$ 26,99 | 10,9 | 4,0% | R$ 18,8 bi |
| FLRY3 | Fleury SA | R$ 27,71 | 21,5 | 4,7% | R$ 14,4 bi |
| DASA3 | Diagnosticos da America S.A. | R$ 5,27 | — | — | R$ 6,1 bi |
| HAPV3 | Hapvida Participacoes e Investimentos SA | R$ 8,82 | — | — | R$ 4,4 bi |
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