CGRA3 ON

Grazziotin S.A.

Consumo Cíclico / Tecidos, Vestuário e Calçados

Cotação Atual
R$25,20
+5.0% dia -0.0% 12m
Nota Qualitativa: ?.?? / 4.0
Dados de 06/10/2026
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Preço justo estimado média ponderada de 5 métodos

R$38,40 Upside de +52.4%

vs. cotação de R$ 25,20. Estimativa por modelos com premissas públicas — não é recomendação.

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Grátis, sem cartão. WACC, cenários e premissas suas.

🔔 Me avisa quando CGRA3 publicar na CVM

Por método 4 abertos · 2 exclusivos da plataforma · linha tracejada = cotação

GrahamR$ 48,72BazinR$ 108,63GordonR$ 19,97DCF 🔒EVAR$ 14,74Múltiplos 🔒 🔒 Exclusivo da plataforma: DCF e Múltiplos Cotação R$ 25,20

Análise Fundamentalista

CGRA3 é a ação ordinária de Grazziotin S.A., negociada na B3 (bolsa brasileira) no setor de Consumo Cíclico, segmento de Tecidos, Vestuário e Calçados. Com cotação atual de R$ 25,20 e valor de mercado de R$ 598,51 M, a empresa é analisada abaixo por 3 metodologias clássicas de valuation: Graham, Bazin e Gordon (DDM).

A análise fundamentalista de CGRA3 utiliza 3 métodos clássicos de valuation — Graham, Bazin e Gordon (DDM) — para estimar o preço justo da ação com premissas ajustáveis. Confira os resultados abaixo e ajuste as premissas para sua própria análise.

Negocia a um P/L de 8,8x e EV/EBITDA de 5,6x, com dividend yield de 25.2% nos últimos 12 meses. O retorno sobre patrimônio (ROE) é de 7.8%, e a margem líquida de 9.9%. Abaixo, você encontra todos os indicadores fundamentalistas, demonstrações financeiras históricas e o preço justo calculado com premissas ajustáveis.

Visão de Negócio

Grazziotin S.A. engages in the retail and wholesale business in Brazil. The company's stores offer furniture, convenience store merchandise, home appliances, electronics, housewares, bed, bath and tableware, clothing and accessories, sporting goods, and perfumery, as well as cosmetics, foodstuffs, decoration, camping, hygiene, and cleaning products. It is involved in the cultivation and sale of woods; and provision of services related to financial institutions and insurance brokerage, as well as manages shopping centers. The company was founded in 1950 and is headquartered in Passo Fundo, Brazil. Grazziotin S.A. is a subsidiary of V.R. Grazziotin S/A Administração e Participações.

Indicadores Fundamentalistas

Valor de MercadoR$ 598,51 M
Valor da Firma (EV)R$ 471,14 M
Nro. Ações23,75 M
Volume Médio (3M)3,40 K
Min. 52 SemanasR$ 22,80
Max. 52 SemanasR$ 31,72
P/L8,83
P/VP0,69
P/EBIT10,72
PSR (Price/Sales)0,80
EV/EBITDA5,58
EV/EBIT8,50
Div. Yield25.2%
LPAR$ 2,85
VPAR$ 36,54
ROE7.8%
ROIC5.7%
Margem Bruta53.7%
Margem EBIT7.5%
Margem EBITDA11.5%
Margem Líquida9.9%
Div. Liq./EBITDA-2,02
Div. Bruta/Patrim.0,00
Liquidez Corrente2,26
Atualizado em 06/10/2026 (pós-fechamento B3)

Calcule o preço justo de CGRA3 com suas premissas

3 métodos clássicos + DCF avançado na plataforma
Cotação Atual
R$ 25,20
Graham Valor Intrínseco (LPA x VPA)
AUDITAR
PRECO JUSTO R$ 48,72
Upside +93.3%
PREMISSAS
🔒 P/L Máximo: 15 P/VP Máximo: 1.5
25.0%
LPA: R$ 2,85 VPA: R$ 36,54
Bazin Preço justo por dividendos
AUDITAR
PRECO JUSTO R$ 108,63
Upside +331.1%
PREMISSAS
6.0%
🔒 Anos para Média: 5 anos
Dividendos TTM: R$ 6,36
DY Atual: 25.2%
Gordon (DDM) Dividend Discount Model
AUDITAR
PRECO JUSTO R$ 19,97
Upside -20.8%
PREMISSAS
12.0%
5.0%
🔒 Anos para Média: 5 anos
CAGR Dividendos: -11.3%

Direto da CVM

O que CGRA3 publicou na CVM

Os 4 documentos mais recentes que a companhia enviou à CVM. É exatamente isto que o alerta entrega no seu WhatsApp — com o resumo do AIrton pronto — no instante em que sai.

  1. Informações Trimestrais GRAZZIOTIN S.A. | ref 2026-06-30 | v1 | id 160831
  2. Divulgação de Resultados Release 2T26
  3. Demonstrações Financeiras Padronizadas Divulgação dos resultados 2T26 – 2026
  4. Comunicado ao Mercado Comunicado sobre Transações entre Partes Relacionadas Em 20 de maio de 2026, a Grazziotin S/A (CNPJ: 92.012.467/0001-70), uma companhia aberta, divulgou um comunicado ao mercado, em conformidade com a Resolução CVM nº 80 de 29 de março de 2022, detalhando uma transação significativa com parte…
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O que a plataforma tem para CGRA3

Demonstrações Financeiras

DRE, balanço, fluxo de caixa e dividendos — 10 anos · abrir
DRE
2016201720182019202020212022202320242025
Receita TotalR$ 390,44 MR$ 428,28 MR$ 463,17 MR$ 480,47 MR$ 449,96 MR$ 613,66 MR$ 682,35 MR$ 676,83 MR$ 728,59 MR$ 744,82 M
Lucro BrutoR$ 206,34 MR$ 224,53 MR$ 240,34 MR$ 256,49 MR$ 241,12 MR$ 327,83 MR$ 371,82 MR$ 351,56 MR$ 384,97 MR$ 399,59 M
EBITR$ 40,56 MR$ 48,40 MR$ 46,17 MR$ 97,59 MR$ 75,89 MR$ 180,13 MR$ 95,49 MR$ 56,80 MR$ 81,33 MR$ 55,81 M
Lucro Antes IRR$ 82,70 MR$ 80,73 MR$ 76,09 MR$ 159,32 MR$ 89,54 MR$ 218,84 MR$ 135,50 MR$ 108,67 MR$ 121,60 MR$ 87,13 M
Lucro LíquidoR$ 64,01 MR$ 61,40 MR$ 53,77 MR$ 129,45 MR$ 71,00 MR$ 174,78 MR$ 119,07 MR$ 95,65 MR$ 104,65 MR$ 83,86 M
Balanço
2016201720182019202020212022202320242025
Ativo TotalR$ 643,83 MR$ 681,19 MR$ 706,36 MR$ 864,57 MR$ 896,78 MR$ 1,08 BR$ 1,17 BR$ 1,27 BR$ 1,35 BR$ 1,26 B
CaixaR$ 146,13 MR$ 130,80 MR$ 62,29 MR$ 70,52 MR$ 181,43 MR$ 35,43 MR$ 125,35 MR$ 168,72 MR$ 207,19 MR$ 147,06 M
Passivo TotalR$ 184,54 MR$ 202,90 MR$ 208,42 MR$ 278,54 MR$ 264,37 MR$ 336,99 MR$ 339,39 MR$ 390,38 MR$ 400,44 MR$ 385,38 M
Dívida LP----------
Patrimônio Líq.R$ 459,29 MR$ 478,29 MR$ 497,95 MR$ 586,03 MR$ 632,41 MR$ 747,74 MR$ 832,36 MR$ 884,24 MR$ 952,98 MR$ 878,11 M
Fluxo de Caixa
2016201720182019202020212022202320242025
FCOR$ 81,21 MR$ 43,02 MR$ 43,97 MR$ 66,93 MR$ 196,76 MR$ -36,03 MR$ 229,31 MR$ 152,96 MR$ 155,13 MR$ 148,07 M
FCIR$ -12,88 MR$ -17,14 MR$ -17,86 MR$ -24,97 MR$ -26,74 MR$ -45,30 MR$ -76,24 MR$ -65,82 MR$ -52,52 MR$ -36,10 M
FCFR$ -23,57 MR$ -41,21 MR$ -94,62 MR$ -33,73 MR$ -59,11 MR$ -64,67 MR$ -63,15 MR$ -43,78 MR$ -64,14 MR$ -172,10 M
CAPEX----------
Div. Pagos----------
Dividendos por Ano
2017201820192020202120222023202420252026
Total PagoR$ 4,87R$ 2,19R$ 2,61R$ 5,00R$ 3,98R$ 7,39R$ 8,43R$ 2,69R$ 11,36R$ 1,27
Pagamentos4226596251

Ações do setor de Consumo Cíclico

Outras empresas do mesmo setor na B3
CTKA3 KARSTEN ON R$ 40,01 SHOW3 TIME FOR FUNON R$ 6,24 RENT3 RENT3 R$ 50,34 CYRE3 CYRE3 R$ 33,56 TFCO4 TFCO4 R$ 14,80 LREN3 LREN3 R$ 13,84 SMFT3 SMFT3 R$ 20,77 ALPA3 ALPA3 R$ 11,55
Ver todas as ações de Consumo Cíclico →

Perguntas Frequentes sobre CGRA3

Quais os principais indicadores fundamentalistas de CGRA3?
CGRA3 apresenta P/L de 8,83, P/VP de 0,69, ROE de 7.8%, ROIC de 5.7%, Margem Líquida de 9.9%, EV/EBITDA de 5,58 e Div. Liq./EBITDA de -2,02. Esses indicadores ajudam a avaliar a saúde financeira, rentabilidade e eficiência operacional da empresa.
Em qual setor CGRA3 atua?
CGRA3 (Grazziotin S.A.) atua no setor de Consumo Cíclico, segmento de Tecidos, Vestuário e Calçados. A empresa está listada na B3 (bolsa brasileira). Para uma análise comparativa com outros ativos do mesmo setor, é possível avaliar múltiplos como P/L, EV/EBITDA e margens operacionais em relação aos pares de mercado.
Quais são as margens e a rentabilidade de CGRA3?
CGRA3 possui ROE de 7.8% e ROIC de 5.7%, que medem o retorno sobre o patrimônio e sobre o capital investido, respectivamente. A Margem Bruta é de 53.7%, a Margem EBITDA de 11.5% e a Margem Líquida de 9.9%. Esses números refletem a capacidade da empresa de gerar lucro a partir de suas operações.
Qual o histórico de dividendos de CGRA3?
CGRA3 possui Dividend Yield de 25.2% e distribuiu R$ 6,36 por ação nos últimos 12 meses. O histórico completo inclui 89 pagamentos (dividendos, JCP e rendimentos) desde 1996. O histórico de dividendos é um dos fatores analisados para entender a política de remuneração ao acionista e a consistência dos pagamentos ao longo dos anos.
Quanto CGRA3 pagou de dividendos em 2025?
Em 2025, CGRA3 distribuiu R$ 11,36 por ação em 5 pagamentos entre dividendos e JCP. O histórico completo de proventos, com datas e valores, está na seção de demonstrações financeiras desta página.
Como calcular o preço justo de CGRA3?
Use 3 métodos clássicos de valuation disponíveis nesta página: Graham (baseado em LPA e VPA), Bazin (baseado em dividendos) e Gordon (modelo de desconto de dividendos). Ajuste as premissas como margem de segurança, DY mínimo e taxa de desconto para encontrar o valor justo de Grazziotin S.A. segundo a sua análise. Para uma análise mais completa com DCF (Fluxo de Caixa Descontado), acesse a plataforma Brasil Horizonte.
O que é a fórmula de Graham para CGRA3?
A fórmula de Benjamin Graham calcula o valor intrínseco de uma ação com base no lucro por ação (LPA) e no valor patrimonial por ação (VPA). A fórmula é: Valor Intrínseco = √(22,5 × LPA × VPA), com ajuste por margem de segurança. É um método mais adequado para empresas lucrativas com patrimônio sólido. Use a calculadora acima para calcular o valor justo de CGRA3 com suas próprias premissas.
Como funciona o modelo de Bazin para CGRA3?
A metodologia de Décio Bazin calcula o preço máximo que um investidor deveria pagar para obter um dividend yield mínimo desejado. A fórmula é: Preço Justo = Dividendo Médio (últimos anos) ÷ DY mínimo. É ideal para investidores focados em renda passiva. Ajuste o DY mínimo na calculadora acima para simular diferentes cenários para CGRA3.
Como funciona o modelo de Gordon para CGRA3?
O modelo de Gordon (DDM — Dividend Discount Model) calcula o valor presente de todos os dividendos futuros projetados. A fórmula é: P = D1 ÷ (r − g), onde D1 é o dividendo projetado, r é a taxa de desconto e g é a taxa de crescimento perpétuo dos dividendos. Ajuste a taxa de desconto e crescimento na calculadora acima para simular o valor justo de CGRA3.
O que é o DCF (Fluxo de Caixa Descontado) e como aplicar em CGRA3?
O DCF (Discounted Cash Flow) é o método mais completo de valuation, projetando os fluxos de caixa livres futuros da empresa e trazendo-os a valor presente usando o WACC como taxa de desconto. Diferente de Graham, Bazin e Gordon, o DCF considera a operação completa da empresa. Acesse a plataforma Brasil Horizonte para calcular o DCF de CGRA3 com projeções detalhadas de receita, margens e CAPEX.
Qual o nível de endividamento de CGRA3?
CGRA3 possui Dívida Líquida/EBITDA de -2,02x, Dívida Bruta/Patrimônio de 0,00x e Liquidez Corrente de 2,26x. A Dívida Líquida/EBITDA indica quantos anos de geração operacional seriam necessários para quitar a dívida líquida. A Liquidez Corrente mostra a capacidade de honrar obrigações de curto prazo com ativos circulantes.

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Importante: Os valores apresentados nesta página são estimativas calculadas por modelos matemáticos e não constituem recomendação de compra, venda ou manutenção de ativos. Cada investidor deve conduzir sua própria análise, considerando o contexto da empresa, riscos setoriais, cenário macroeconômico e seu perfil de investimento.
Graham calcula o valor intrínseco com base no lucro por ação (LPA) e valor patrimonial por ação (VPA). É mais adequado para empresas lucrativas, com patrimônio sólido e histórico consistente.
Bazin estima o preço justo a partir dos dividendos pagos, dividindo-os por uma taxa mínima de retorno desejada (dividend yield). Funciona melhor para empresas maduras e boas pagadoras de dividendos.
Gordon (DDM) projeta o valor presente de todos os dividendos futuros, assumindo um crescimento perpétuo constante. É útil para empresas com dividendos estáveis e previsíveis.
Utilize a plataforma IAções para aprofundar sua análise com dados completos, comparativos setoriais e ferramentas de valuation avançadas. Investir exige estudo — conheça a empresa, entenda os riscos e tome decisões informadas.