CYRE3Cyrela Brazil Realty: preço justo, DCF e indicadores
Preço justo de CYRE3 pelo DCF
Upside vs. R$ 35,45:
- WACC estimado (premissas do site)16,4%
- Projeção10 anos + perpetuidade
- Premissasa IA propõe, você decide
Cadastro grátis, sem cartão. Premissas suas, não as nossas.
Me avise quando CYRE3 publicar na CVMCalculadoras de preço justo
Calcule o preço justo de CYRE3
Três métodos clássicos com premissas ajustáveis. O resultado muda na hora, calculado no seu navegador.
Para outra ação ou para digitar os números à mão, use a calculadora de preço justo e preço teto.
Graham
Valor intrínseco por lucro e patrimônio
Bazin
Preço teto pelos dividendos
Gordon (DDM)
Desconto de dividendos com crescimento
Preço justo por método
Atualiza conforme você mexe nas premissas. Linha tracejada = cotação.
DCF de CYRE3: matriz de sensibilidade
Preço justo para cada combinação de WACC e crescimento na perpetuidade.
| WACC \ g | 4,0% | 4,5% | 5,0% | 5,5% | 6,0% |
|---|---|---|---|---|---|
| 15,4% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 15,9% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 16,4% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 16,9% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 17,4% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
O DCF é o único método que olha o caixa que CYRE3 vai gerar, não só o passado.
Projeção de receita, custos e capex, com WACC decomposto. A IA propõe as premissas e você decide.
Fazer o DCF de CYRE3 Como funciona o fluxo de caixa descontado →Indicadores fundamentalistas de CYRE3
Atualizados em 09/10/2026, após o fechamento da B3. Último balanço anual: 31/12/2025.
Valuation
- P/L
- 7,88x
- P/VP
- 1,44x
- EV/EBITDA
- 8,30x
- EV/EBIT
- 8,95x
- P/EBIT
- 6,23x
- PSR (preço/receita)
- 1,52x
- Dividend yield
- 6,5%
- LPA
- R$ 4,50
- VPA
- R$ 24,63
Rentabilidade
- ROE
- 18,3%
- ROIC
- 7,4%
- Margem bruta
- 32,6%
- Margem EBIT
- 24,4%
- Margem EBITDA
- 25,5%
- Margem líquida
- 20,7%
Endividamento
- Dív. líquida/EBITDA
- 1,91x
- Dív. bruta/patrimônio
- 0,76x
- Liquidez corrente
- 3,84x
Mercado
- Valor de mercado
- R$ 14,3 bi
- Valor da firma (EV)
- R$ 20,9 bi
- Nº de ações
- 403,3 mi
- Volume médio diário
- 18,3 mi
- Mín. 52 semanas
- R$ 19,76
- Máx. 52 semanas
- R$ 35,91
Dividendos de CYRE3
Dividendos e JCP por ação desde 1997.
Últimos pagamentos
| Data com (ex) | Pagamento | Tipo | Valor por ação |
|---|---|---|---|
| 09/12/2025 | 17/12/2025 | DIVIDENDO | R$ 2,29 |
| 25/04/2025 | 02/10/2025 | DIVIDENDO | R$ 0,90 |
| 25/04/2024 | 26/11/2024 | DIVIDENDO | R$ 0,50 |
| 11/12/2023 | 18/12/2023 | DIVIDENDO | R$ 0,28 |
| 02/05/2023 | 21/08/2023 | DIVIDENDO | R$ 0,43 |
| 22/04/2022 | 14/12/2022 | DIVIDENDO | R$ 0,47 |
| 23/04/2021 | 14/06/2021 | DIVIDENDO | R$ 0,91 |
| 15/12/2020 | 29/12/2020 | DIVIDENDO | R$ 1,31 |
| 23/07/2020 | 17/12/2020 | DIVIDENDO | R$ 0,22 |
| 30/04/2020 | 26/05/2020 | DIVIDENDO | R$ 0,0397 |
| 10/12/2019 | 20/12/2019 | JCP | R$ 0,87 |
| 10/12/2019 | 20/12/2019 | DIVIDENDO | R$ 0,87 |
Valores por ação ajustados por desdobramento, grupamento e bonificação.
Demonstrações financeiras de CYRE3
Até 10 anos de resultados anuais. Valores em reais.
DRE de CYRE3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita líquida | 3,2 bi | 2,7 bi | 3,1 bi | 3,9 bi | 3,8 bi | 4,8 bi | 5,4 bi | 6,3 bi | 8,0 bi | 9,4 bi |
| Lucro bruto | 1,1 bi | 735 mi | 835 mi | 1,2 bi | 1,3 bi | 1,7 bi | 1,7 bi | 2,0 bi | 2,6 bi | 3,1 bi |
| EBIT | 239 mi | 16,8 mi | 52,4 mi | 590 mi | 2,2 bi | 1,1 bi | 913 mi | 1,1 bi | 2,0 bi | 2,3 bi |
| Lucro antes do IR | 318 mi | 54,6 mi | 74,6 mi | 620 mi | 2,3 bi | 1,1 bi | 982 mi | 1,3 bi | 2,1 bi | 2,5 bi |
| Lucro líquido | 245 mi | -10,5 mi | 6,0 mi | 534 mi | 1,8 bi | 1,0 bi | 859 mi | 1,1 bi | 1,9 bi | 2,4 bi |
| Margem líquida | 7,7% | -0,4% | 0,2% | 13,6% | 47,8% | 21,2% | 15,9% | 17,7% | 24,1% | 25,4% |
Balanço patrimonial de CYRE3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ativo total | 11,9 bi | 10,4 bi | 9,8 bi | 10,0 bi | 11,4 bi | 13,8 bi | 16,6 bi | 17,4 bi | 21,2 bi | 26,1 bi |
| Caixa e aplicações | 1,5 bi | 1,2 bi | 1,4 bi | 1,4 bi | 1,8 bi | 2,5 bi | 2,9 bi | 2,7 bi | 3,1 bi | 4,0 bi |
| Dívida bruta | 3,4 bi | 2,6 bi | 2,4 bi | 2,5 bi | 2,7 bi | 3,6 bi | 4,9 bi | 5,2 bi | 6,0 bi | 8,7 bi |
| Dívida líquida | 1,9 bi | 1,3 bi | 967 mi | 1,1 bi | 861 mi | 1,1 bi | 2,0 bi | 2,5 bi | 2,9 bi | 4,7 bi |
| Passivo total | 5,1 bi | 4,0 bi | 4,3 bi | 4,8 bi | 5,6 bi | 7,0 bi | 8,9 bi | 8,9 bi | 11,3 bi | 14,6 bi |
| Patrimônio líquido | 6,8 bi | 6,4 bi | 5,5 bi | 5,2 bi | 5,8 bi | 6,8 bi | 7,7 bi | 8,5 bi | 9,9 bi | 11,5 bi |
Fluxo de caixa de CYRE3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Caixa operacional (FCO) | 6,2 mi | 579 mi | 864 mi | 689 mi | 2,1 bi | -397 mi | -403 mi | -616 mi | 63,4 mi | -358 mi |
| Capex | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
| Fluxo de caixa livre | 6,2 mi | 579 mi | 864 mi | 689 mi | 2,1 bi | -397 mi | -403 mi | -616 mi | 63,4 mi | -358 mi |
| Caixa de investimento | 281 mi | 283 mi | -151 mi | 80,0 mi | -1,6 bi | -472 mi | -758 mi | 577 mi | -84,9 mi | -394 mi |
| Caixa de financiamento | -602 mi | -1,2 bi | -735 mi | -731 mi | -572 mi | 875 mi | 1,1 bi | 151 mi | 311 mi | 948 mi |
| Dividendos pagos | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
Sobre Cyrela Brazil Realty (CYRE3)
CYRE3 é a ação ordinária de Cyrela Brazil Realty, listada na B3 no setor de Consumo Cíclico (Incorporações). Cotada a R$ 35,45, a companhia vale R$ 14,3 bi em bolsa e negocia a P/L de 7,9, P/VP de 1,44, EV/EBITDA de 8,3 e dividend yield de 6,5%.
O ROE é de 18,3%, a margem líquida de 20,7% e a dívida líquida equivale a 1,91x o EBITDA. Nesta página você calcula o preço justo de CYRE3 por Graham, Bazin e Gordon com as suas premissas e vê o histórico de 42 proventos, 10 anos de demonstrações financeiras e a comparação com o setor.
O negócio
Cyrela Brazil Realty S.A. Empreendimentos e Participações develops, constructs, and sells residential properties in Brazil. It is also involved in the provision of construction management and technical consultancy services related to real estate. The company was founded in 1962 and is headquartered in São Paulo, Brazil.
- Setor
- Consumo Cíclico
- Segmento
- Incorporações
- Sede
- São Paulo – SP
- Funcionários
- 12.000
- Site
- cyrela.com.br
- Tipo
- ON (ordinária)
O que CYRE3 publicou na CVM
Os documentos mais recentes que a companhia enviou à CVM.
- Comunicado ao MercadoAquisição/Alienação de Participação Acionária RelevanteEm 06 de outubro de 2026, a gestora internacional Invesco Ltd. notificou formalmente a Cyrela Brazil Realty S.A. Empreendimentos e Participações a respeito de uma movimentação relevante em sua posição acionária…
- Comunicado ao MercadoAquisição/Alienação de Participação Acionária RelevanteA gestora global de investimentos Invesco Ltd. ultrapassou o patamar regulatório de 5% de participação acionária no capital social ordinário da construtora e incorporadora residencial Cyrela Brazil Realty S.A…
- Comunicado ao MercadoAquisição/Alienação de Participação Acionária RelevanteEm 9 de setembro de 2026, a Cyrela Brazil Realty S.A. Empreendimentos e Participações ("Cyrela"), atuante no setor de incorporação imobiliária residencial e listada na B3 sob os códigos CYRE3/CYRE4, comunicou ao mercado…
- Fato RelevanteDistrato de MoU TRXA Cyrela Brazil Realty S.A. Empreendimentos e Participações, identificada pelo CNPJ 73.178.600/0001-18 e registro NIRE 35.300.137.728, com código CVM 01446-0, comunicou ao mercado em 31 de agosto de 2026 o encerramento…
Fato Relevante e Comunicado ao Mercado chegam em tempo real no WhatsApp e no Telegram nos planos pagos. Na conta grátis, o aviso aparece no app.
Fatos relevantes de outras empresas da B3, resumidos por IA →
Perguntas frequentes sobre CYRE3
CYRE3 está cara ou barata?
Depende do método e das premissas. Pela fórmula de Graham (√22,5 × LPA × VPA), o preço justo de CYRE3 é R$ 49,93; por Bazin, com dividend yield mínimo de 6%, é R$ 16,27, contra a cotação de R$ 35,45. Ajuste as premissas nas calculadoras desta página para chegar ao seu número. Para uma visão que considera a operação inteira da empresa, o DCF (fluxo de caixa descontado) está disponível na plataforma.
Qual o preço justo de CYRE3 pelo DCF?
O DCF projeta o fluxo de caixa livre de Cyrela Brazil Realty e o traz a valor presente pelo WACC, que estimamos em 16,4% com as premissas padrão do site. Na plataforma IAções, a IA propõe as premissas a partir do histórico da empresa (crescimento da receita, custos, capex e crescimento perpétuo) e você decide; o WACC vem decomposto e o resultado sai com a matriz de sensibilidade WACC × crescimento perpétuo. O cadastro é gratuito.
Quais os principais indicadores de CYRE3?
CYRE3 tem P/L de 7,88x, P/VP de 1,44x, EV/EBITDA de 8,30x, dividend yield de 6,5%, ROE de 18,3%, ROIC de 7,4%, margem líquida de 20,7% e dívida líquida/EBITDA de 1,91x. A mediana de P/L do setor de Consumo Cíclico é 7,9x.
Quanto CYRE3 paga de dividendos?
Nos últimos 12 meses CYRE3 distribuiu R$ 2,29 por ação, um dividend yield de 6,5% sobre a cotação atual. A média anual dos últimos 5 anos é de R$ 0,98 por ação. Em 2025, foram R$ 3,19 em 2 pagamentos.
Qual o preço teto de CYRE3 pelo método Bazin?
Com a média de R$ 0,98 por ação em dividendos nos últimos 5 anos e um yield mínimo de 6%, o preço teto de CYRE3 por Bazin é R$ 16,27. Com 8% de yield mínimo, cai para R$ 12,20.
Como é calculado o preço justo de Graham para CYRE3?
A fórmula de Benjamin Graham é √(22,5 × LPA × VPA), em que 22,5 vem de um P/L máximo de 15 vezes um P/VP máximo de 1,5. Para CYRE3, LPA = R$ 4,50 e VPA = R$ 24,63, o que resulta em R$ 49,93. Na calculadora você muda os múltiplos máximos e aplica uma margem de segurança.
O que faz a Cyrela Brazil Realty?
Cyrela Brazil Realty S.A. Empreendimentos e Participações develops, constructs, and sells residential properties in Brazil. It is also involved in the provision of construction management and technical consultancy services related to real estate. The company was founded in 1962 and is headquartered in São Paulo, Brazil.
CYRE3 está endividada?
A dívida líquida de CYRE3 equivale a 1,91x o EBITDA, a dívida bruta a 0,76x o patrimônio líquido e a liquidez corrente é de 3,84x. Abaixo de 2x dívida líquida/EBITDA costuma ser considerado confortável para empresas não financeiras.
Ações do setor de Consumo Cíclico
Compare CYRE3 com as maiores empresas do setor na B3.
| Ação | Empresa | Cotação | P/L | DY | Valor de mercado |
|---|---|---|---|---|---|
| CYRE3 | Cyrela Brazil Realty | R$ 35,45 | 7,9 | 6,5% | R$ 14,3 bi |
| SHOW3 | TIME FOR FUNON | R$ 6,24 | — | — | — |
| RENT3 | Localiza Rent A Car SA | R$ 54,73 | 18,0 | 3,9% | R$ 56,3 bi |
| SMFT3 | Smartfit Escola de Ginastica e Danca SA | R$ 24,99 | 22,4 | 4,2% | R$ 14,5 bi |
| TFCO4 | Track & Field Co SA Pfd Registered Shs | R$ 15,37 | 98,6 | 2,2% | R$ 14,5 bi |
| LREN3 | Lojas Renner S.A. | R$ 15,12 | 10,2 | 6,1% | R$ 13,5 bi |
| CURY3 | Cury Construtora e Incorporadora SA | R$ 34,72 | 9,7 | 12,4% | R$ 9,7 bi |
| MGLU3 | Magazine Luiza S.A. | R$ 12,37 | 108,4 | 0,7% | R$ 9,6 bi |
| ALPA4 | Alpargatas SA Pfd | R$ 16,64 | 16,2 | 3,3% | R$ 9,2 bi |
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