LUXM4Trevisa Investimentos: preço justo, DCF e indicadores
Preço justo de LUXM4 pelo DCF
Upside vs. R$ 3,34:
- WACC estimado (premissas do site)18,9%
- Projeção10 anos + perpetuidade
- Premissasa IA propõe, você decide
Cadastro grátis, sem cartão. Premissas suas, não as nossas.
Me avise quando LUXM4 publicar na CVMCalculadoras de preço justo
Calcule o preço justo de LUXM4
Três métodos clássicos com premissas ajustáveis. O resultado muda na hora, calculado no seu navegador.
Para outra ação ou para digitar os números à mão, use a calculadora de preço justo e preço teto.
Graham
Valor intrínseco por lucro e patrimônio
Bazin
Preço teto pelos dividendos
Gordon (DDM)
Desconto de dividendos com crescimento
Preço justo por método
Atualiza conforme você mexe nas premissas. Linha tracejada = cotação.
DCF de LUXM4: matriz de sensibilidade
Preço justo para cada combinação de WACC e crescimento na perpetuidade.
| WACC \ g | 4,0% | 4,5% | 5,0% | 5,5% | 6,0% |
|---|---|---|---|---|---|
| 17,9% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 18,4% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 18,9% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 19,4% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 19,9% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
O DCF é o único método que olha o caixa que LUXM4 vai gerar, não só o passado.
Projeção de receita, custos e capex, com WACC decomposto. A IA propõe as premissas e você decide.
Fazer o DCF de LUXM4 Como funciona o fluxo de caixa descontado →Indicadores fundamentalistas de LUXM4
Atualizados em 09/10/2026, após o fechamento da B3. Último balanço anual: 31/12/2025.
Valuation
- P/L
- 6,81x
- P/VP
- 0,79x
- EV/EBITDA
- 2,60x
- EV/EBIT
- 4,58x
- P/EBIT
- 4,78x
- PSR (preço/receita)
- 0,88x
- Dividend yield
- 4,1%
- LPA
- R$ 0,49
- VPA
- R$ 4,22
Rentabilidade
- ROE
- 11,6%
- ROIC
- 8,3%
- Margem bruta
- 30,7%
- Margem EBIT
- 18,4%
- Margem EBITDA
- 30,9%
- Margem líquida
- 12,9%
Endividamento
- Dív. líquida/EBITDA
- -0,25x
- Dív. bruta/patrimônio
- 0,11x
- Liquidez corrente
- 1,79x
Mercado
- Valor de mercado
- R$ 139 mi
- Valor da firma (EV)
- R$ 127 mi
- Nº de ações
- 41,6 mi
- Volume médio diário
- 3,4 mil
- Mín. 52 semanas
- R$ 2,25
- Máx. 52 semanas
- R$ 4,78
Dividendos de LUXM4
Dividendos e JCP por ação desde 1998.
Barra clara: ano corrente, ainda parcial.
Últimos pagamentos
| Data com (ex) | Pagamento | Tipo | Valor por ação |
|---|---|---|---|
| 29/04/2026 | 19/08/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,14 |
| 29/04/2025 | 03/09/2025 | DIVIDENDO | R$ 0,12 |
| 25/04/2024 | 11/09/2024 | DIVIDENDO | R$ 0,11 |
| 27/04/2023 | 19/06/2023 | DIVIDENDO | R$ 0,30 |
| 28/04/2022 | 18/05/2022 | DIVIDENDO | R$ 0,35 |
| 27/04/2021 | 13/05/2021 | DIVIDENDO | R$ 0,60 |
| 22/04/2021 | 13/05/2021 | DIVIDENDO | R$ 0,20 |
| 05/08/2020 | 13/08/2020 | DIVIDENDO | R$ 1,35 |
| 31/07/2020 | 14/08/2020 | DIVIDENDO | R$ 0,98 |
| 31/10/2019 | 25/11/2019 | DIVIDENDO | R$ 0,70 |
| 30/04/2019 | 03/07/2019 | DIVIDENDO | R$ 0,23 |
| 27/04/2018 | 03/08/2018 | DIVIDENDO | R$ 0,20 |
Valores por ação ajustados por desdobramento, grupamento e bonificação.
Demonstrações financeiras de LUXM4
Até 10 anos de resultados anuais. Valores em reais.
DRE de LUXM4
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita líquida | 93,3 mi | 102 mi | 130 mi | 119 mi | 105 mi | 131 mi | 138 mi | 137 mi | 136 mi | 158 mi |
| Lucro bruto | 27,6 mi | 28,2 mi | 39,3 mi | 32,7 mi | 25,8 mi | 41,5 mi | 38,3 mi | 43,4 mi | 41,1 mi | 48,6 mi |
| EBIT | 15,4 mi | 12,2 mi | 16,2 mi | 18,7 mi | 13,4 mi | 23,7 mi | 19,7 mi | 26,9 mi | 21,6 mi | 29,0 mi |
| Lucro antes do IR | 13,0 mi | 9,3 mi | 13,6 mi | 16,5 mi | 11,7 mi | 22,6 mi | 20,2 mi | 27,3 mi | 27,3 mi | 31,9 mi |
| Lucro líquido | 9,0 mi | 3,9 mi | 6,2 mi | 13,0 mi | 8,4 mi | 14,4 mi | 11,2 mi | 18,5 mi | 37,1 mi | 22,8 mi |
| Margem líquida | 9,6% | 3,8% | 4,8% | 10,9% | 8,0% | 11,0% | 8,2% | 13,5% | 27,2% | 14,4% |
Balanço patrimonial de LUXM4
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ativo total | 188 mi | 186 mi | 195 mi | 189 mi | 153 mi | 156 mi | 155 mi | 171 mi | 208 mi | 242 mi |
| Caixa e aplicações | 1,0 mi | 4,4 mi | 11,5 mi | 5,9 mi | 21,7 mi | 14,7 mi | 13,3 mi | 13,6 mi | 10,9 mi | 28,1 mi |
| Dívida bruta | 54,4 mi | 46,8 mi | 41,4 mi | 31,5 mi | 25,2 mi | 17,1 mi | 9,0 mi | 3,2 mi | 5,3 mi | 18,4 mi |
| Dívida líquida | 53,4 mi | 42,4 mi | 29,9 mi | 25,7 mi | 3,5 mi | 2,5 mi | -4,3 mi | -10,4 mi | -5,6 mi | -9,8 mi |
| Passivo total | 88,4 mi | 85,3 mi | 89,5 mi | 87,5 mi | 59,1 mi | 58,7 mi | 49,1 mi | 50,1 mi | 55,2 mi | 71,4 mi |
| Patrimônio líquido | 99,2 mi | 101 mi | 105 mi | 101 mi | 94,3 mi | 97,6 mi | 106 mi | 120 mi | 153 mi | 171 mi |
Fluxo de caixa de LUXM4
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Caixa operacional (FCO) | 20,6 mi | 27,0 mi | 29,7 mi | 38,9 mi | -453 mil | 37,6 mi | 29,2 mi | 32,4 mi | 24,7 mi | 39,8 mi |
| Capex | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
| Fluxo de caixa livre | 20,6 mi | 27,0 mi | 29,7 mi | 38,9 mi | -453 mil | 37,6 mi | 29,2 mi | 32,4 mi | 24,7 mi | 39,8 mi |
| Caixa de investimento | -21,8 mi | -15,3 mi | -14,8 mi | -22,0 mi | -4,7 mi | -35,2 mi | -21,6 mi | -24,7 mi | -28,1 mi | -32,3 mi |
| Caixa de financiamento | 77,0 mil | -8,4 mi | -7,8 mi | -8,6 mi | 12,7 mi | -13,3 mi | -8,9 mi | -7,4 mi | 642 mil | 9,8 mi |
| Dividendos pagos | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
Sobre Trevisa Investimentos (LUXM4)
LUXM4 é a ação preferencial de Trevisa Investimentos, listada na B3 no setor de Bens Industriais (Transporte Hidroviário). Cotada a R$ 3,34, a companhia vale R$ 139 mi em bolsa e negocia a P/L de 6,8, P/VP de 0,79, EV/EBITDA de 2,6 e dividend yield de 4,1%.
O ROE é de 11,6%, a margem líquida de 12,9% e a dívida líquida equivale a -0,25x o EBITDA. Nesta página você calcula o preço justo de LUXM4 por Graham, Bazin e Gordon com as suas premissas e vê o histórico de 30 proventos, 10 anos de demonstrações financeiras e a comparação com o setor.
O negócio
Trevisa Investimentos S.A., por meio de suas subsidiárias, presta serviços de logística de transporte aquaviário no Brasil. A empresa oferece serviços de transporte para produtos a granel sólidos, como celulose, madeira, fertilizante, soja e farelo, clínquer e carvão, trigo e milho, e carga geral em contêineres. Ela também aluga salas comerciais. A empresa opera uma frota de aproximadamente 26 embarcações com capacidade de aproximadamente 71.430 toneladas de carga. Trevisa Investimentos S.A. foi fundada em 1930 e está sediada em Porto Alegre, Brasil.
- Setor
- Bens Industriais
- Segmento
- Transporte Hidroviário
- Tipo
- PN (preferencial)
Perguntas frequentes sobre LUXM4
LUXM4 está cara ou barata?
Depende do método e das premissas. Pela fórmula de Graham (√22,5 × LPA × VPA), o preço justo de LUXM4 é R$ 6,82; por Bazin, com dividend yield mínimo de 6%, é R$ 3,37, contra a cotação de R$ 3,34. Ajuste as premissas nas calculadoras desta página para chegar ao seu número. Para uma visão que considera a operação inteira da empresa, o DCF (fluxo de caixa descontado) está disponível na plataforma.
Qual o preço justo de LUXM4 pelo DCF?
O DCF projeta o fluxo de caixa livre de Trevisa Investimentos e o traz a valor presente pelo WACC, que estimamos em 18,9% com as premissas padrão do site. Na plataforma IAções, a IA propõe as premissas a partir do histórico da empresa (crescimento da receita, custos, capex e crescimento perpétuo) e você decide; o WACC vem decomposto e o resultado sai com a matriz de sensibilidade WACC × crescimento perpétuo. O cadastro é gratuito.
Quais os principais indicadores de LUXM4?
LUXM4 tem P/L de 6,81x, P/VP de 0,79x, EV/EBITDA de 2,60x, dividend yield de 4,1%, ROE de 11,6%, ROIC de 8,3%, margem líquida de 12,9% e dívida líquida/EBITDA de -0,25x. A mediana de P/L do setor de Bens Industriais é 10,7x.
Quanto LUXM4 paga de dividendos?
Nos últimos 12 meses LUXM4 distribuiu R$ 0,14 por ação, um dividend yield de 4,1% sobre a cotação atual. A média anual dos últimos 5 anos é de R$ 0,20 por ação. Em 2025, foram R$ 0,12 em 1 pagamentos.
Qual o preço teto de LUXM4 pelo método Bazin?
Com a média de R$ 0,20 por ação em dividendos nos últimos 5 anos e um yield mínimo de 6%, o preço teto de LUXM4 por Bazin é R$ 3,37. Com 8% de yield mínimo, cai para R$ 2,52.
Como é calculado o preço justo de Graham para LUXM4?
A fórmula de Benjamin Graham é √(22,5 × LPA × VPA), em que 22,5 vem de um P/L máximo de 15 vezes um P/VP máximo de 1,5. Para LUXM4, LPA = R$ 0,49 e VPA = R$ 4,22, o que resulta em R$ 6,82. Na calculadora você muda os múltiplos máximos e aplica uma margem de segurança.
O que faz a Trevisa Investimentos?
Trevisa Investimentos S.A., por meio de suas subsidiárias, presta serviços de logística de transporte aquaviário no Brasil. A empresa oferece serviços de transporte para produtos a granel sólidos, como celulose, madeira, fertilizante, soja e farelo, clínquer e carvão, trigo e milho, e carga geral em contêineres. Ela também aluga salas comerciais.
LUXM4 está endividada?
A dívida líquida de LUXM4 equivale a -0,25x o EBITDA, a dívida bruta a 0,11x o patrimônio líquido e a liquidez corrente é de 1,79x. Abaixo de 2x dívida líquida/EBITDA costuma ser considerado confortável para empresas não financeiras.
Ações do setor de Bens Industriais
Compare LUXM4 com as maiores empresas do setor na B3.
| Ação | Empresa | Cotação | P/L | DY | Valor de mercado |
|---|---|---|---|---|---|
| LUXM4 | Trevisa Investimentos | R$ 3,34 | 6,8 | 4,1% | R$ 139 mi |
| MWET4 | WETZEL S/A PN | R$ 30,98 | — | — | — |
| WEGE3 | WEG SA | R$ 51,41 | 34,5 | 3,9% | R$ 217 bi |
| EMBJ3 | Embraer S.A. | R$ 88,70 | 28,2 | 1,6% | R$ 64,8 bi |
| MOTV3 | Motiva Infraestrutura de Mobilidade SA | R$ 20,52 | 10,7 | 4,5% | R$ 40,9 bi |
| RAIL3 | Rumo SA | R$ 18,93 | 28,7 | 0,6% | R$ 34,5 bi |
| GGPS3 | GPS Participacoes e Empreendimentos SA | R$ 17,87 | 14,7 | 1,6% | R$ 12,8 bi |
| ECOR3 | EcoRodovias Infraestrutura e Logistica S.A. | R$ 14,72 | 18,8 | 2,1% | R$ 9,6 bi |
| FRAS3 | Frasle Mobility S.A. | R$ 27,91 | 26,7 | 2,2% | R$ 7,5 bi |
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