RAIL3Rumo: preço justo, DCF e indicadores
Preço justo de RAIL3 pelo DCF
Upside vs. R$ 18,93:
- WACC estimado (premissas do site)16,2%
- Projeção10 anos + perpetuidade
- Premissasa IA propõe, você decide
Cadastro grátis, sem cartão. Premissas suas, não as nossas.
Me avise quando RAIL3 publicar na CVMCalculadoras de preço justo
Calcule o preço justo de RAIL3
Três métodos clássicos com premissas ajustáveis. O resultado muda na hora, calculado no seu navegador.
Para outra ação ou para digitar os números à mão, use a calculadora de preço justo e preço teto.
Graham
Valor intrínseco por lucro e patrimônio
Bazin
Preço teto pelos dividendos
Gordon (DDM)
Desconto de dividendos com crescimento
Preço justo por método
Atualiza conforme você mexe nas premissas. Linha tracejada = cotação.
DCF de RAIL3: matriz de sensibilidade
Preço justo para cada combinação de WACC e crescimento na perpetuidade.
| WACC \ g | 4,0% | 4,5% | 5,0% | 5,5% | 6,0% |
|---|---|---|---|---|---|
| 15,2% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 15,7% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 16,2% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 16,7% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 17,2% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
O DCF é o único método que olha o caixa que RAIL3 vai gerar, não só o passado.
Projeção de receita, custos e capex, com WACC decomposto. A IA propõe as premissas e você decide.
Fazer o DCF de RAIL3 Como funciona o fluxo de caixa descontado →Indicadores fundamentalistas de RAIL3
Atualizados em 09/10/2026, após o fechamento da B3. Último balanço anual: 31/12/2025.
Valuation
- P/L
- 28,68x
- P/VP
- 2,43x
- EV/EBITDA
- 7,00x
- EV/EBIT
- 10,32x
- P/EBIT
- 7,54x
- PSR (preço/receita)
- 2,49x
- Dividend yield
- 0,6%
- LPA
- R$ 0,66
- VPA
- R$ 7,78
Rentabilidade
- ROE
- 8,5%
- ROIC
- 2,2%
- Margem bruta
- 45,4%
- Margem EBIT
- 33,1%
- Margem EBITDA
- 52,2%
- Margem líquida
- 8,5%
Endividamento
- Dív. líquida/EBITDA
- 2,32x
- Dív. bruta/patrimônio
- 1,65x
- Liquidez corrente
- 1,57x
Mercado
- Valor de mercado
- R$ 34,5 bi
- Valor da firma (EV)
- R$ 52,6 bi
- Nº de ações
- 1,8 bi
- Volume médio diário
- 27,2 mi
- Mín. 52 semanas
- R$ 12,16
- Máx. 52 semanas
- R$ 19,37
Dividendos de RAIL3
Dividendos e JCP por ação desde 2004.
Barra clara: ano corrente, ainda parcial.
Últimos pagamentos
| Data com (ex) | Pagamento | Tipo | Valor por ação |
|---|---|---|---|
| 28/04/2026 | 30/11/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,11 |
| 16/06/2025 | 25/06/2025 | DIVIDENDO | R$ 0,81 |
| 30/04/2024 | 31/05/2024 | DIVIDENDO | R$ 0,0924 |
| 19/04/2023 | 31/05/2023 | DIVIDENDO | R$ 0,0660 |
| 27/04/2022 | 31/05/2022 | DIVIDENDO | R$ 0,0193 |
| 10/04/2014 | 09/06/2014 | DIVIDENDO | R$ 0,0045 |
| 17/04/2013 | 14/06/2013 | DIVIDENDO | R$ 0,0825 |
| 27/04/2012 | 26/06/2012 | DIVIDENDO | R$ 0,0853 |
| 27/04/2012 | 26/04/2012 | DIVIDENDO | R$ 0,0853 |
| 05/05/2011 | 29/06/2011 | DIVIDENDO | R$ 0,0827 |
| 05/05/2011 | 04/05/2011 | DIVIDENDO | R$ 0,0827 |
| 30/04/2010 | 29/06/2010 | DIVIDENDO | R$ 0,0021 |
Demonstrações financeiras de RAIL3
Até 10 anos de resultados anuais. Valores em reais.
DRE de RAIL3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita líquida | 4,3 bi | 5,9 bi | 6,6 bi | 7,1 bi | 7,0 bi | 7,4 bi | 9,8 bi | 10,9 bi | 13,9 bi | 13,8 bi |
| Lucro bruto | 540 mi | 1,7 bi | 2,1 bi | 2,5 bi | 2,2 bi | 2,1 bi | 3,1 bi | 4,1 bi | 6,4 bi | 6,3 bi |
| EBIT | 288 mi | 1,4 bi | 1,8 bi | 2,1 bi | 1,9 bi | 1,5 bi | 3,0 bi | 3,5 bi | 2,4 bi | 4,6 bi |
| Lucro antes do IR | -1,2 bi | -250 mi | 541 mi | 915 mi | 475 mi | 160 mi | 707 mi | 919 mi | -149 mi | 1,6 bi |
| Lucro líquido | -1,1 bi | -258 mi | 273 mi | 786 mi | 305 mi | 156 mi | 514 mi | 722 mi | -949 mi | 865 mi |
| Margem líquida | -24,4% | -4,3% | 4,1% | 11,1% | 4,4% | 2,1% | 5,2% | 6,6% | -6,8% | 6,2% |
Balanço patrimonial de RAIL3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ativo total | 23,0 bi | 26,2 bi | 27,1 bi | 32,8 bi | 45,9 bi | 48,2 bi | 46,0 bi | 49,2 bi | 50,6 bi | 53,8 bi |
| Caixa e aplicações | 1,2 bi | 178 mi | 142 mi | 2,0 bi | 7,8 bi | 9,4 bi | 7,4 bi | 7,2 bi | 7,5 bi | 7,0 bi |
| Dívida bruta | 8,5 bi | 9,7 bi | 10,6 bi | 11,7 bi | 19,9 bi | 21,2 bi | 16,8 bi | 19,0 bi | 19,1 bi | 23,1 bi |
| Dívida líquida | 7,3 bi | 9,5 bi | 10,5 bi | 9,8 bi | 12,1 bi | 11,7 bi | 9,4 bi | 11,7 bi | 11,7 bi | 16,1 bi |
| Passivo total | 17,4 bi | 18,2 bi | 18,8 bi | 24,2 bi | 30,6 bi | 33,2 bi | 30,5 bi | 33,4 bi | 35,7 bi | 39,7 bi |
| Patrimônio líquido | 5,7 bi | 8,0 bi | 8,3 bi | 8,6 bi | 15,3 bi | 15,0 bi | 15,4 bi | 15,9 bi | 14,9 bi | 14,0 bi |
Fluxo de caixa de RAIL3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Caixa operacional (FCO) | 1,2 bi | 2,3 bi | 2,7 bi | 3,5 bi | 2,9 bi | 3,3 bi | 4,8 bi | 5,5 bi | 7,7 bi | 7,1 bi |
| Capex | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
| Fluxo de caixa livre | 1,2 bi | 2,3 bi | 2,7 bi | 3,5 bi | 2,9 bi | 3,3 bi | 4,8 bi | 5,5 bi | 7,7 bi | 7,1 bi |
| Caixa de investimento | -1,7 bi | -4,1 bi | -1,4 bi | -798 mi | -2,5 bi | -3,4 bi | -886 mi | -3,9 bi | -4,7 bi | -5,6 bi |
| Caixa de financiamento | 756 mi | 1,7 bi | -1,5 bi | -906 mi | 5,4 bi | 1,3 bi | -6,0 bi | -1,7 bi | -2,7 bi | -2,0 bi |
| Dividendos pagos | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
Sobre Rumo (RAIL3)
RAIL3 é a ação ordinária de Rumo, listada na B3 no setor de Bens Industriais (Transporte Ferroviário). Cotada a R$ 18,93, a companhia vale R$ 34,5 bi em bolsa e negocia a P/L de 28,7, P/VP de 2,43, EV/EBITDA de 7,0 e dividend yield de 0,6%.
O ROE é de 8,5%, a margem líquida de 8,5% e a dívida líquida equivale a 2,32x o EBITDA. Nesta página você calcula o preço justo de RAIL3 por Graham, Bazin e Gordon com as suas premissas e vê o histórico de 20 proventos, 10 anos de demonstrações financeiras e a comparação com o setor.
O negócio
Rumo S.A., por meio de suas subsidiárias, fornece serviços de transporte ferroviário. A empresa opera através de três segmentos: North Operations, South Operations e Container Operations. O segmento North Operations atua em operações ferroviárias, rodoviárias e de transbordo. O segmento South Operations compreende operações ferroviárias e atividades de transbordo. O segmento Container Operations está envolvido na logística e operações de contêineres. A empresa oferece serviços de logística principalmente para a exportação de commodities, incluindo solução integrada para transporte, manuseio, armazenamento e envio dos centros de produção para os principais portos do sul e sudeste do Brasil. A Rumo S.A. foi fundada em 2008 e tem sua sede em Curitiba, Brasil. A Rumo S.A. opera como uma subsidiária da Cosan S.A.
- Setor
- Bens Industriais
- Segmento
- Transporte Ferroviário
- Sede
- São Paulo – SP
- Funcionários
- 11.700
- Site
- rumolog.com
- Tipo
- ON (ordinária)
O que RAIL3 publicou na CVM
Os documentos mais recentes que a companhia enviou à CVM.
- Fato RelevanteEsclarecimentos sobre notícias divulgadas na imprensaA Rumo S.A., listada na B3 sob o ticker RAIL3, divulgou um comunicado ao mercado em 3 de setembro de 2026, com o objetivo de esclarecer sua posição em relação a reportagens veiculadas na imprensa. Essas notícias…
- Informações TrimestraisTrimestre encerrado em 30/06/2026
- Comunicado ao MercadoApresentação Call de Resultados 2T26 PortuguêsA Rumo S.A. divulgou sua apresentação de resultados referentes ao segundo trimestre de 2026 (2T26) em 13 de agosto de 2026, revelando um desempenho operacional e financeiro misto, mas com avanços estratégicos…
- Divulgação de ResultadosEarnings Release 2Q26
Fato Relevante e Comunicado ao Mercado chegam em tempo real no WhatsApp e no Telegram nos planos pagos. Na conta grátis, o aviso aparece no app.
Fatos relevantes de outras empresas da B3, resumidos por IA →
Perguntas frequentes sobre RAIL3
RAIL3 está cara ou barata?
Depende do método e das premissas. Pela fórmula de Graham (√22,5 × LPA × VPA), o preço justo de RAIL3 é R$ 10,75; por Bazin, com dividend yield mínimo de 6%, é R$ 3,66, contra a cotação de R$ 18,93. Ajuste as premissas nas calculadoras desta página para chegar ao seu número. Para uma visão que considera a operação inteira da empresa, o DCF (fluxo de caixa descontado) está disponível na plataforma.
Qual o preço justo de RAIL3 pelo DCF?
O DCF projeta o fluxo de caixa livre de Rumo e o traz a valor presente pelo WACC, que estimamos em 16,2% com as premissas padrão do site. Na plataforma IAções, a IA propõe as premissas a partir do histórico da empresa (crescimento da receita, custos, capex e crescimento perpétuo) e você decide; o WACC vem decomposto e o resultado sai com a matriz de sensibilidade WACC × crescimento perpétuo. O cadastro é gratuito.
Quais os principais indicadores de RAIL3?
RAIL3 tem P/L de 28,68x, P/VP de 2,43x, EV/EBITDA de 7,00x, dividend yield de 0,6%, ROE de 8,5%, ROIC de 2,2%, margem líquida de 8,5% e dívida líquida/EBITDA de 2,32x. A mediana de P/L do setor de Bens Industriais é 10,7x.
Quanto RAIL3 paga de dividendos?
Nos últimos 12 meses RAIL3 distribuiu R$ 0,11 por ação, um dividend yield de 0,6% sobre a cotação atual. A média anual dos últimos 5 anos é de R$ 0,22 por ação. Em 2025, foram R$ 0,81 em 1 pagamentos.
Qual o preço teto de RAIL3 pelo método Bazin?
Com a média de R$ 0,22 por ação em dividendos nos últimos 5 anos e um yield mínimo de 6%, o preço teto de RAIL3 por Bazin é R$ 3,66. Com 8% de yield mínimo, cai para R$ 2,74.
Como é calculado o preço justo de Graham para RAIL3?
A fórmula de Benjamin Graham é √(22,5 × LPA × VPA), em que 22,5 vem de um P/L máximo de 15 vezes um P/VP máximo de 1,5. Para RAIL3, LPA = R$ 0,66 e VPA = R$ 7,78, o que resulta em R$ 10,75. Na calculadora você muda os múltiplos máximos e aplica uma margem de segurança.
O que faz a Rumo?
Rumo S.A., por meio de suas subsidiárias, fornece serviços de transporte ferroviário. A empresa opera através de três segmentos: North Operations, South Operations e Container Operations. O segmento North Operations atua em operações ferroviárias, rodoviárias e de transbordo. O segmento South Operations compreende operações ferroviárias e atividades de transbordo.
RAIL3 está endividada?
A dívida líquida de RAIL3 equivale a 2,32x o EBITDA, a dívida bruta a 1,65x o patrimônio líquido e a liquidez corrente é de 1,57x. Abaixo de 2x dívida líquida/EBITDA costuma ser considerado confortável para empresas não financeiras.
Ações do setor de Bens Industriais
Compare RAIL3 com as maiores empresas do setor na B3.
| Ação | Empresa | Cotação | P/L | DY | Valor de mercado |
|---|---|---|---|---|---|
| RAIL3 | Rumo | R$ 18,93 | 28,7 | 0,6% | R$ 34,5 bi |
| MWET4 | WETZEL S/A PN | R$ 30,98 | — | — | — |
| WEGE3 | WEG SA | R$ 51,41 | 34,5 | 3,9% | R$ 217 bi |
| EMBJ3 | Embraer S.A. | R$ 88,70 | 28,2 | 1,6% | R$ 64,8 bi |
| MOTV3 | Motiva Infraestrutura de Mobilidade SA | R$ 20,52 | 10,7 | 4,5% | R$ 40,9 bi |
| GGPS3 | GPS Participacoes e Empreendimentos SA | R$ 17,87 | 14,7 | 1,6% | R$ 12,8 bi |
| ECOR3 | EcoRodovias Infraestrutura e Logistica S.A. | R$ 14,72 | 18,8 | 2,1% | R$ 9,6 bi |
| FRAS3 | Frasle Mobility S.A. | R$ 27,91 | 26,7 | 2,2% | R$ 7,5 bi |
| AZUL3 | Azul S.A. | R$ 18,15 | 4,1 | — | R$ 6,7 bi |
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