ISAE3Isa Energia Brasil: preço justo, DCF e indicadores
Preço justo de ISAE3 pelo DCF
Upside vs. R$ 36,00:
- WACC estimado (premissas do site)16,1%
- Projeção10 anos + perpetuidade
- Premissasa IA propõe, você decide
Cadastro grátis, sem cartão. Premissas suas, não as nossas.
Me avise quando ISAE3 publicar na CVMCalculadoras de preço justo
Calcule o preço justo de ISAE3
Três métodos clássicos com premissas ajustáveis. O resultado muda na hora, calculado no seu navegador.
Para outra ação ou para digitar os números à mão, use a calculadora de preço justo e preço teto.
Graham
Valor intrínseco por lucro e patrimônio
Bazin
Preço teto pelos dividendos
Gordon (DDM)
Desconto de dividendos com crescimento
Preço justo por método
Atualiza conforme você mexe nas premissas. Linha tracejada = cotação.
DCF de ISAE3: matriz de sensibilidade
Preço justo para cada combinação de WACC e crescimento na perpetuidade.
| WACC \ g | 4,0% | 4,5% | 5,0% | 5,5% | 6,0% |
|---|---|---|---|---|---|
| 15,1% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 15,6% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 16,1% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 16,6% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
| 17,1% | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 | R$ 00,00 |
O DCF é o único método que olha o caixa que ISAE3 vai gerar, não só o passado.
Projeção de receita, custos e capex, com WACC decomposto. A IA propõe as premissas e você decide.
Fazer o DCF de ISAE3 Como funciona o fluxo de caixa descontado →Indicadores fundamentalistas de ISAE3
Atualizados em 09/10/2026, após o fechamento da B3. Último balanço anual: 31/12/2025.
Valuation
- P/L
- 8,99x
- P/VP
- 1,14x
- EV/EBITDA
- 7,35x
- EV/EBIT
- 7,40x
- P/EBIT
- 5,40x
- PSR (preço/receita)
- 2,37x
- Dividend yield
- 5,7%
- LPA
- R$ 4,01
- VPA
- R$ 31,51
Rentabilidade
- ROE
- 12,7%
- ROIC
- 5,6%
- Margem bruta
- 39,3%
- Margem EBIT
- 43,9%
- Margem EBITDA
- 48,8%
- Margem líquida
- 26,4%
Endividamento
- Dív. líquida/EBITDA
- 3,07x
- Dív. bruta/patrimônio
- 0,75x
- Liquidez corrente
- 3,76x
Mercado
- Valor de mercado
- R$ 22,3 bi
- Valor da firma (EV)
- R$ 38,3 bi
- Nº de ações
- 619,6 mi
- Volume médio diário
- 2,2 mil
- Mín. 52 semanas
- R$ 28,10
- Máx. 52 semanas
- R$ 37,00
Dividendos de ISAE3
Dividendos e JCP por ação desde 2000.
Barra clara: ano corrente, ainda parcial.
Últimos pagamentos
| Data com (ex) | Pagamento | Tipo | Valor por ação |
|---|---|---|---|
| 25/11/2026 | 07/12/2026 | JCP | R$ 0,19 |
| 09/11/2026 | 07/12/2026 | JCP | R$ 0,19 |
| 08/10/2026 | 07/12/2026 | JCP | R$ 0,19 |
| 17/04/2026 | 29/04/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,14 |
| 02/04/2026 | 29/04/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,14 |
| 12/03/2026 | 29/04/2026 | DIVIDENDO | R$ 0,14 |
| 26/02/2026 | 31/03/2026 | JCP | R$ 0,25 |
| 29/01/2026 | 25/02/2026 | JCP | R$ 0,25 |
| 29/12/2025 | 28/01/2026 | JCP | R$ 0,25 |
| 17/12/2025 | 30/12/2025 | JCP | R$ 0,22 |
| 24/11/2025 | 12/12/2025 | JCP | R$ 0,22 |
| 30/10/2025 | 28/11/2025 | JCP | R$ 0,22 |
Demonstrações financeiras de ISAE3
Até 10 anos de resultados anuais. Valores em reais.
DRE de ISAE3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita líquida | 7,8 bi | 2,7 bi | 3,2 bi | 3,3 bi | 3,7 bi | 5,5 bi | 5,5 bi | 6,2 bi | 8,0 bi | 9,4 bi |
| Lucro bruto | 7,3 bi | 2,1 bi | 2,5 bi | 2,4 bi | 2,6 bi | 4,1 bi | 3,3 bi | 3,7 bi | 3,7 bi | 3,7 bi |
| EBIT | 7,4 bi | 2,0 bi | 2,5 bi | 2,3 bi | 4,4 bi | 4,4 bi | 3,5 bi | 3,9 bi | 5,1 bi | 4,1 bi |
| Lucro antes do IR | 7,3 bi | 2,0 bi | 2,3 bi | 2,2 bi | 4,2 bi | 3,8 bi | 2,7 bi | 3,1 bi | 4,2 bi | 2,8 bi |
| Lucro líquido | 4,9 bi | 1,4 bi | 1,9 bi | 1,8 bi | 3,4 bi | 3,0 bi | 2,3 bi | 2,9 bi | 3,6 bi | 2,5 bi |
| Margem líquida | 63,5% | 51,3% | 59,5% | 53,8% | 91,5% | 54,9% | 42,6% | 46,5% | 44,6% | 26,7% |
Balanço patrimonial de ISAE3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ativo total | 15,1 bi | 17,3 bi | 18,5 bi | 21,6 bi | 24,6 bi | 29,0 bi | 32,2 bi | 35,9 bi | 43,3 bi | 47,2 bi |
| Caixa e aplicações | 341 mi | 617 mi | 698 mi | 2,7 bi | 2,5 bi | 1,1 bi | 1,2 bi | 1,8 bi | 3,4 bi | 2,2 bi |
| Dívida bruta | 1,0 bi | 1,9 bi | 3,0 bi | 3,3 bi | 4,5 bi | 7,4 bi | 8,0 bi | 9,3 bi | 13,3 bi | 16,0 bi |
| Dívida líquida | 670 mi | 1,3 bi | 2,3 bi | 629 mi | 2,0 bi | 6,3 bi | 6,8 bi | 7,5 bi | 9,9 bi | 13,8 bi |
| Passivo total | 4,8 bi | 6,1 bi | 7,2 bi | 7,8 bi | 10,5 bi | 14,2 bi | 15,7 bi | 18,1 bi | 23,2 bi | 25,8 bi |
| Patrimônio líquido | 10,3 bi | 11,2 bi | 11,3 bi | 13,8 bi | 14,1 bi | 14,8 bi | 16,5 bi | 17,8 bi | 20,1 bi | 21,4 bi |
Fluxo de caixa de ISAE3
| R$ | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Caixa operacional (FCO) | 135 mi | 567 mi | 1,3 bi | 1,4 bi | 1,4 bi | 899 mi | 600 mi | 590 mi | -181 mi | -1,2 bi |
| Capex | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
| Fluxo de caixa livre | 135 mi | 567 mi | 1,3 bi | 1,4 bi | 1,4 bi | 899 mi | 600 mi | 590 mi | -181 mi | -1,2 bi |
| Caixa de investimento | 101 mi | -382 mi | -103 mi | 157 mi | -192 mi | -1,8 bi | -99,1 mi | -306 mi | 1,3 bi | 374 mi |
| Caixa de financiamento | -238 mi | -183 mi | -1,2 bi | -929 mi | 287 mi | -855 mi | -447 mi | -374 mi | 1,5 bi | -717 mi |
| Dividendos pagos | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
Sobre Isa Energia Brasil (ISAE3)
ISAE3 é a ação ordinária de Isa Energia Brasil, listada na B3 no setor de Utilidade Pública (Energia Elétrica). Cotada a R$ 36,00, a companhia vale R$ 22,3 bi em bolsa e negocia a P/L de 9,0, P/VP de 1,14, EV/EBITDA de 7,4 e dividend yield de 5,7%.
O ROE é de 12,7%, a margem líquida de 26,4% e a dívida líquida equivale a 3,07x o EBITDA. Nesta página você calcula o preço justo de ISAE3 por Graham, Bazin e Gordon com as suas premissas e vê o histórico de 145 proventos, 10 anos de demonstrações financeiras e a comparação com o setor.
- Setor
- Utilidade Pública
- Segmento
- Energia Elétrica
- Sede
- São Paulo – SP
- Funcionários
- 1.469
- Site
- isacteep.com.br
- Tipo
- ON (ordinária)
O que ISAE3 publicou na CVM
Os documentos mais recentes que a companhia enviou à CVM.
- Comunicado ao MercadoUBS Global Emerging Markets ConferenceEm julho de 2026, a ISA ENERGIA BRASIL (ISAE3, ISAE4) concluiu uma reestruturação de portfólio e uma oferta subsequente de ações (follow-on), visando otimizar sua estrutura de governança e fortalecer sua posição…
- Comunicado ao MercadoApresentação de Resultados 2T26A ISA ENERGIA BRASIL (B3: ISAE3, ISAE4) divulgou seus resultados do segundo trimestre de 2026 (2T26), destacando a execução estratégica que resultou em um aumento significativo da Receita Anual Permitida (RAP) e…
- Informações TrimestraisTrimestre encerrado em 30/06/2026
- Demonstrações Financeiras PadronizadasParecer acerca das Demonstrações Financeiras
Fato Relevante e Comunicado ao Mercado chegam em tempo real no WhatsApp e no Telegram nos planos pagos. Na conta grátis, o aviso aparece no app.
Fatos relevantes de outras empresas da B3, resumidos por IA →
Perguntas frequentes sobre ISAE3
ISAE3 está cara ou barata?
Depende do método e das premissas. Pela fórmula de Graham (√22,5 × LPA × VPA), o preço justo de ISAE3 é R$ 53,29; por Bazin, com dividend yield mínimo de 6%, é R$ 42,49, contra a cotação de R$ 36,00. Ajuste as premissas nas calculadoras desta página para chegar ao seu número. Para uma visão que considera a operação inteira da empresa, o DCF (fluxo de caixa descontado) está disponível na plataforma.
Qual o preço justo de ISAE3 pelo DCF?
O DCF projeta o fluxo de caixa livre de Isa Energia Brasil e o traz a valor presente pelo WACC, que estimamos em 16,1% com as premissas padrão do site. Na plataforma IAções, a IA propõe as premissas a partir do histórico da empresa (crescimento da receita, custos, capex e crescimento perpétuo) e você decide; o WACC vem decomposto e o resultado sai com a matriz de sensibilidade WACC × crescimento perpétuo. O cadastro é gratuito.
Quais os principais indicadores de ISAE3?
ISAE3 tem P/L de 8,99x, P/VP de 1,14x, EV/EBITDA de 7,35x, dividend yield de 5,7%, ROE de 12,7%, ROIC de 5,6%, margem líquida de 26,4% e dívida líquida/EBITDA de 3,07x. A mediana de P/L do setor de Utilidade Pública é 12,1x.
Quanto ISAE3 paga de dividendos?
Nos últimos 12 meses ISAE3 distribuiu R$ 2,04 por ação, um dividend yield de 5,7% sobre a cotação atual. A média anual dos últimos 5 anos é de R$ 2,55 por ação. Em 2025, foram R$ 5,65 em 8 pagamentos.
Qual o preço teto de ISAE3 pelo método Bazin?
Com a média de R$ 2,55 por ação em dividendos nos últimos 5 anos e um yield mínimo de 6%, o preço teto de ISAE3 por Bazin é R$ 42,49. Com 8% de yield mínimo, cai para R$ 31,87.
Como é calculado o preço justo de Graham para ISAE3?
A fórmula de Benjamin Graham é √(22,5 × LPA × VPA), em que 22,5 vem de um P/L máximo de 15 vezes um P/VP máximo de 1,5. Para ISAE3, LPA = R$ 4,01 e VPA = R$ 31,51, o que resulta em R$ 53,29. Na calculadora você muda os múltiplos máximos e aplica uma margem de segurança.
O que faz a Isa Energia Brasil?
Isa Energia Brasil é uma companhia aberta listada na B3 no setor de Utilidade Pública.
ISAE3 está endividada?
A dívida líquida de ISAE3 equivale a 3,07x o EBITDA, a dívida bruta a 0,75x o patrimônio líquido e a liquidez corrente é de 3,76x. Abaixo de 2x dívida líquida/EBITDA costuma ser considerado confortável para empresas não financeiras.
Ações do setor de Utilidade Pública
Compare ISAE3 com as maiores empresas do setor na B3.
| Ação | Empresa | Cotação | P/L | DY | Valor de mercado |
|---|---|---|---|---|---|
| ISAE3 | Isa Energia Brasil | R$ 36,00 | 9,0 | 5,7% | R$ 22,3 bi |
| ENGI11 | Energisa SA Units Cons of 1 Sh + 4 Pfd Shs | R$ 68,65 | 22,8 | 1,7% | — |
| NEOE3 | NEOENERGIA ON | R$ 33,80 | 8,1 | 2,6% | — |
| ALUP11 | Alupar Investimento SA Unit Cons of 1 Sh + 2 Pfd Shs | R$ 39,90 | 9,5 | 2,7% | — |
| EKTR3 | ELEKTRO ON | R$ 51,52 | 13,0 | 4,5% | — |
| TAEE11 | Transmissora Alianca De Energia Eletrica S.A. Unit | R$ 46,45 | 9,8 | 6,5% | — |
| SAPR11 | Companhia de Saneamento do Parana - Sanepar Units Cons of 1 Sh + 4 Pfd Shs | R$ 45,06 | 29,9 | 1,2% | — |
| AXIA3 | AXIA Energia SA | R$ 59,84 | 14,0 | 3,2% | R$ 142 bi |
| SBSP3 | Companhia de Saneamento Basico do Estado de Sao Paulo SABESP | R$ 33,75 | 14,8 | 2,0% | R$ 118 bi |
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